Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Nisan): 2018 yılı Nisan ayında -5.4 Milyar $ ve temmuz ayında -1.7 Milyar $ olarak açıklanan veri 2018 yılı Eylül ayında +1.8 Milyar $ olarak açıklandı. 2018 Aralık ayına yönelik açıklanan veri -1,4 Milyar $ olarak geldi. Veri en son 2019 Mart ayında 590 milyon $ açık olarak açıklandı. Nisan ayına yönelik piyasa beklentisi -1.5 milyar $ cari işlemler dengesi gelmesi yönünde. (10:00)

ABD Perakende Satışlar (Mayıs): 2018 yılına -0,3% seviyesinde başlayan perakende satışlar 2018 yılını -1,2% seviyesinde kapattı. 2019 yılı Nisan ayında %1.1 açıklanan veri için mayıs ayı piyasa beklentisi verinin 0.7% seviyesinde geleceği yönünde. (15:30)

ABD Kapasite Kullanım Oranı (Mayıs): ABD kapasite kullanım oranı 2018 yılı ağustos ayında %78.10 seviyesinde ve en son 2019 yılı Nisan ayında %77.90 seviyesinde açıklandı. 2019 yılı Mayıs ayına ilişkin piyasa beklentisi %78.00 seviyesinde bulunuyor. (16:15)

ABD Sanayi Üretim (Mayıs): Sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını gösteren, sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para birime olumlu etki etmesi beklenmektedir. 2018 yılına -%0.32 seviyesinde açıklanan veri en son 2019 yılı Nisan ayında %-0,5 seviyesinde geldi. 2019 yılı Mayıs ayına dair beklentiler %0.2 seviyesinde ağırlık kazanmış durumda. (16:15)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

TCMB Haftalık Para ve Banka İstatistikleri'ne göre, 7 Haziran bitimli haftada Merkez Bankası brüt Döviz rezervleri, 142 milyon dolar azalışla 74 milyar 896 milyon dolar olarak gerçekleşti. Toplam rezervleri, geçen hafta 826 milyon dolar artarak 96 milyar 381 milyon dolara çıktı.

Cumhurbaşkanlığı Strateji ve Bütçe Başkanı Naci Ağbal açıklamasında, önümüzdeki süreçte ekonomi politikalarının merkezinde sanayinin, imalat sanayinin büyütülmesi, geliştirilmesi bir numaralı stratejik hedef olacak ifadesini kullandı.

ABD

ABD ilk işsizlik başvuruları 08 Haziran bitimli haftada 222 bin kişi olarak açıklandı. 01 Haziran bitimli haftada ise devam eden işsizlik başvuruları ise 1 milyon 695 bin kişi olarak gerçekleşti.

Avrupa

İngiltere'de iktidardaki Muhafazakar Parti'nin liderlik yarışında partinin Avam Kamarası grubunda yapılan ilk tur oylamada eski Dışişleri Bakanı Boris Johnson 114 oy aldığı belirtildi.

Uluslararası Para Fonu (IMF) açıklamasında, Euro Bölgesinin büyümesinin yavaşladığını ve enflasyonu hayal kırıklığına uğratmaya devam ettiğini söyledi. Ayrıca, büyümenin bu yıl içinde sağlam olacağını ancak enflasyonun yükselmesinin daha uzun süreceğini belirtti.

Euro Bölgesi sanayi üretimi nisan ayında aylık -%0.4 ve yıllık -%0.5 olarak açıklandı.

Petrol

OPEC mayıs ayına ilişkin petrol piyasası raporunu yayınladı. Raporda, 2019 yılı dünya petrol talep büyümesi tahminini 1.14 milyon varil/güne indirdiğini duyurdu. OPEC ülkelerinin 2019 yılındaki günlük ham petrol talebinin ise 30 milyon 500 bin varil olması beklentiler arasında. Geçen ay küresel petrol arzının bir önceki aya göre günlük 40 bin artışla yaklaşık 98 milyon 260 bin varile yükseldiği belirtildi. Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütünün (OPEC) günlük ham petrol üretimi mayıs ayında bir önceki aya göre 236 bin varil azalarak 29 milyon 880 bin varil olduğu duyuruldu.
 
Forex Yorumları

Ons altın yeniden 1345$ bölgesinde
Küresel piyasalarda ticaret endişelerinin konuşulması güvenli limanlara olan talebin sürmesine destekleyici oluyor. Diğer yandan, Fed'den bu yıl gelebilecek olası bir faiz indiriminin de ons altın üzerinde etkisi olumlu görülüyor. Bu durum ons altının yukarı yönlü hareketine neden oluyor. Bu yıl içerisinde iki kez test ettiği 1345$ direncine yeniden yükselen ons altının bu seviyenin üzerindeki performansı yükselişini sürdürüp sürdürmemesi açısından önemli olacaktır. Bu süreçte piyasalarda risk algısının nasıl şekilleneceği ons altının seyrini belirleyebilir. Olası haber akışlarına karşı dikkatli olunmasında fayda var. Bugün ABD'den açıklanacak veriler takip edilecek. Etkisi sınırlı olabilir.

Teknik Analiz: Ons altın yeniden 1345$ çevresinde seyrediyor. Altın bu seviyenin üzerinde kalmayı başarırsa bu durumda 1351$ seviyesine doğru yükselebilir. Buna karşın, bu seviyenin üzerine yükselmekte başarısız kalması durumunda ise yerini kar satışlarına bırakabilir. Bu durumda, olası geri çekilmelerde, 1337$ ve 1335$ seviyeleri destek noktaları olarak takip edilebilir.

Dirençler: 1345 / 1351 / 1356
Destekler: 1337 / 1335 / 1325

Petrol tankerlerine saldırı petrol fiyatlarında etkili oldu
ABD yönetimi Umman Körfezinde iki petrol tankerine yapılan saldırılardan dolayı İran'ı suçladı. Petrol fiyatları saldırı haberlerinden sonra sert yükseldi ancak bugün haberin ilk tepkisindeki hızlı yükseliş devam etmiyor. Bu sabah Amerikan tipi ham petrol 52.50$ seviyesinin üzerinde ve Brent petrol 62$ seviyesinin altında bulunuyor. ABD - İran gerginliğinin sürmesi ve siyasi otoritelerden gelebilecek haberler petrol fiyatında hareketlilik yaratabilir. Dolayısıyla haber akışlarına karşı duyarlı olmakta fayda var.

Teknik Analiz: WTI, 50.60$ - 54.60$ arasındaki sıkışık seyrini sürdürüyor. Petrolde 50.60$ seviyesi yakınlara doğru oluşan geri çekilmede bu seviyeden gelen tepki alımları 54.60$ seviyesine doğru yükselişi beraberinde getiriyor. Şimdilik bu aralık kırılmadığı sürece yatay hareket alanının devam etmesi beklenebilir. Bununla birlikte WTI'ın teknik olarak güçlü olmadığını hatırlatmakta fayda var.

Destekler: 52.20 / 51.20 / 50.60
Dirençler: 54.60 / 55.80 / 57.80

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 60.00 / 59.50 / 58.20
Dirençler: 62.20 / 65.20 / 66.40

EURUSD güç kaybediyor
EURUSD paritesi alçalan kanal içerisinde kalmaya devam ediyor. Paritede 1.1330 - 1.1340 direnç alanından oluşan geri dönüş paritenin günlük ortalamalarına doğru güç kaybetmesine neden olmakta. Dün gerçekleşen Euro grup toplantısında İtalya'ya yönelik bütçe sorunu tekrar gündeme geldi ancak şimdilik pariteye etkisi sınırlı görünüyor. Bugün Euro Bölgesinden açıklanacak önemli bir veri yok. ABD'den açıklanacak verilerinde beklentiye paralel gelmesi paritedeki hareket alanını sınırlandırabilir.

Teknik Analiz: EURUSD alçalan trendini kıramaması sonrası günlük teknik ortalamalarına doğru gerileme eğilimine girdi. Parite, 1.1320 seviyesine denk gelen 50 ve 22 günlük ortalamalarına doğru aşağı yönlü bir seyir izleyebilir. Buna karşın ortalamalar şimdilik parite için güçlü destek konumunda olmaya devam ediyor. Yukarıda 1.1330 - 1.1340 direnç alanı üzerinde yerleşik seyirler olmadığı sürece 1.1220 - 1.1340 aralığında dalgalana sürebilir.

Destekler: 1.1260 / 1.1220 / 1.1120
Dirençler: 1.1330 / 1.1400 / 1.1450
 
USDTL'de S400 tedirginliği
USDTL kurunda S400 baskısı sürüyor. Son 10 günlük dilimde yurtiçi piyasalardaki ralli yerini kar satışlarına bırakmış durumda. Dolayısıyla bu durum kurunda yukarı yönlü hareketine neden oluyor. Şimdilik yeni bir gelişme bulunmuyor ama ABD ve Türkiye arasındaki söylemler bir süre daha fiyatlamalar üzerinde baskı kurmaya devam ediyor. Dolayısıyla kurda da geri çekilmeler sınırlı kalabilir. Bugünün ajandasında Türkiye cari işlemler dengesi bulunuyor. Verinin TL varlıklar üzerinde etkisi sınırlı kalabilir. Olası haber akışlarına karşı dikkatli olunmasında fayda var.

Teknik Analiz: USDTL kuru 14 ve 50 günlük ortalamalarının arasında seyrine devam ediyor. 50 günlük ortalamasının geçtiği 5.9150 seviyesi direnç olarak karşımıza çıkıyor. Bu seviyenin üzerine yükselmekte zorlandığı sürece yukarı yönlü eğiliminde zayıf kalabilir. Ara destek olarak, 5.85 / 5.80 seviyeleri izlenebilir.

Dirençler: 5.9150 / 5.95 / 6.00
Destekler: 5.85 / 5.80 / 5.75

EUR/TRY

Teknik Analiz: EURTRY kuru ortalamalarının arasında seyrediyor. 14 günlük ortalama 6.57 seviyesinden geçiyor. Bu seviye destek konumunda. Kurda 6.65 seviyesi 22 günlük ortalamasının geçtiği en yakın direnç noktası olarak izlenebilir. Olası geri çekilmelerde ise 6.55 / 6.50 seviyeleri takip edilebilir.

Dirençler: 6.65 / 6.71
Destekler: 6.57 / 6.55 / 6.50

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VIOP Endeks kontratında kısa pozisyonlar denenebilir. Mevcut uzun pozisyonlar temkinli olmak amacıyla kapatılabilir. Ancak riski seven yatırımcılar içinse mevcut uzun pozisyonlarda 112900 endeks seviyesi stop loss alınarak bir süre daha bekletilebilir. Mevcut kısa pozisyonlarda ise 116800 endeks seviyesi stop loss alınarak bir süre daha korunabilir.

Dolar Kontratı

Spot piyasada USDTL kurunda geri çekilmeler sınırlı kaldığı için Dolar VIOP kontratında ilave kısa pozisyon riskli olabilir. Mevcut uzun pozisyonlar 5.65 Dolar kuru seviyesi stop loss alınarak bir süre daha korunabilir. İlave ek uzun pozisyon içinse Dolar kurunun 5.90 seviyesinin üzerindeki seyri değerlendirilebilir.



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.