Günlük Bülten (A1 Capital)

Beklenenden Daha Güvercin Fed Piyasaların Aklını Karıştırdı.
Fed karar günü öncesi alıcılı olan küresel piyasalar karar öncesi stresiyle satıcılı görünüme geri dönerken Dolar/TL 5,49 seviyesine doğru ataklarıyla dikkat çekmişti. Beklentilerden daha da güvercin açıklamalarıyla piyasaları şaşırtan Fed kararı ardından küresel piyasalar bu kez karışık seyirle kapanış gerçekleştirirken dolar G-20 para birimleri karşısından hızla değer kaybetti. Fed beklendiği gibi faizleri sabit bırakırken Powell açıklamaları önemli mesajlar içeriyordu.
Powell:
" Fed faizi sabit tutma kararını oy birliği ile aldı.
" Mayıs'tan itibaren bilançodaki tahvil azaltma 30 milyar dolar'dan 15 milyar dolar'a çekildi.
" Ekim'den itibaren Mortgage'a Dayalı Varlıklar'dan kaynaklı gelirlerin ayda 20 milyar dolar!a kadar kısmı tahvile yatırılacak.
" Politikalarımızla Doları Etkileme Amacı Gütmüyoruz.
" Faiz Artırma Ya Da İndirmeyi Gerektirecek Bir Veri Görmüyorum.
" Brexit Ve Ticaret Görüşmeleri Görünüme Dair Bazı Riskler İçeriyor.
" İçerideki ve dünyadaki bazı gelişmeler Fed'in dikkat etmesini gerektiriyor.
" Sabırlı olacağız.
" Faiz Artırma Ya Da İndirmeyi Gerektirecek Bir Veri Görmüyorum (17 üyesinden 11'i bu yıl sıfır, 4'ü 1, 2'si ise 2 faiz artırımı öngördü. Sonuç: Bu sene faizin artmayacağı. 2020'den beklenti ise 1 faiz artırımı .)
Kısaca FED ;
2019 yılında faizlerde bir değişim için adım atmayacağını ve 2020 de bir faiz artışını işaret ederken Powell faiz artış ya da azalışı için bir neden görmediğini belirtti. Fed'in açıkladığı 'Ekonomik Projeksiyon' raporunda ise 2019 yılı için büyüme tahmini % 2,3'ten % 2,1'e indirdi..
BİST100
103.500 desteğinin altında satıcılı kapanış gerçekleştiren BİST100 endeksinde 5,43 seviyesine gerileyen Dolar/TL ve 1,1427 seviyesine yükselen Euro/Dolar paritesiyle yeni güne başlıyoruz. Powell açıklamaları ardından ABD borsaları satıcılı ve karışık seyirle kapanış gerçekleştirdi. Bunda en büyük etken Fed faz artışı konusunda bir adım atamak için acelecii olmayacak evet ama bu vazgeçtiği anlamına gelmediği gibi açıklamalarının ardından gerileyen ABD tahvil faizleri ve gerileyen TR CDS lerimiz bizim için olumlu. Borsa tarafında bu açıklamalarının yansıması küresel borsalarda karışık seyirle kapanışlar nedeniyle gecikmeli gerçekleşebilir. Dolar/Tl de 5,4250 aşağı yönlü kırılmadıkça endekste satış baskısı bir süre daha devam edebilir. Ancak başta Almanya Dax olmak üzere toparlanma ve yükselişler yaşanırsa endekste 104.600 ve 105.300 ve yukarıda 106.000 yeniden hedef olabilir. Aksi durumda 103.000 altına sarkmalarda yeniden 102.400 ve aşağıda 101.600 desteklerimizi test edebiliriz.
Manşette Neler Var
" 31 Mart tarihinde sona erecek ÖTV ve KDV indirimi, 31 Aralık 2019 tarihine uzatıldı.
" İngiltere/May Brexit çıkmazından dolayı milletvekillerini suçladı.
" ABD Borsaları Fed kararı öncesi ve sonrası karışık seyirle kapandı.
" Dolar Fed Kararı ardından G-20 paraları karşısında sert geriledi.
" Fed beklentiler dahilinde faizi değiştirmeezken bilanço küçültmenin sonlandırılmasının kademeli olacağını belirtti.
" Trump: Çin anlaşmaya razı olana kadar ek gümrük vergileri kalacak.
" Fed kararı sonrası Euro/Dolar Şubat başından beri en yüksek 1,1440'ları gördü. Gelişen ülke kurlarında G. Afrika randı, Meksika Pesosu ve TL en primli konumda. MSCI Türkiye ise dün %0,22 düştü.
TEKNİK YORUM VE SEVİYELER
" BİST100 Endeksi günü -1,48% değer kaybederek 103.300 seviyesinde kapattı. İşlem hacmi yüksek düzeyde gerçekleşti. Gün içerisinde yaklaşık 2.000 puanlık marj içerisinde hareket etti. RSI 50 seviyesine yaklaştı.
" Hafif pozitif başlayan endeks satış aktivitesindeki artış ile beraber günü negatif tarafta geçirdi. Grafikte yükselen trend 104.500 seviyesinin aşağı geçilmesi ile satışlarda hızlanma görüldü ve 103.000 seviyesine kadar geriledi. 1,5 aylık yatay kanalda pivot olarak aldığımız 102.500 - 103.000 bandı aşağısında 100.600 seviyesini ana destek olarak görmeye devam ediyoruz. Üzerinde ise 105.900 ana direnci olarak izlliyoruz.
" Satışlar X30 geneline yayıldı. İşlem aktivitesi THYAO +0,15% ve KRDMD -1,1% hisselerinde yoğunlaştı. Gün içerisinde +8% üzerinde performans yakalayan KRDMD hissesi son 10 dakikada gelen sert satış ile negatif yönde kapattı.
" Bugün negatif açılış ve 101.700 - 104.200 arasında işlem aktivitesi bekliyoruz.
 
Teknik Seviyeler Tablosu
BİST100 VİOP 30 USDTRY EURTRY EURUSD XAUUSD
Direnç 2 105.000 133,400 5,4890 6,2520 1,1490 1.335
Direnç 1 104.200 132,200 5,4650 6,2310 1,1455 1.325
KAPANIŞ 103.310 131,250 5,4329 6,2156 1,1421 1.318
Destek 1 102.500 130,200 5,4070 6,1820 1,1400 1.312
Destek 2 101.700 129,350 5,3650 6,1560 1,1330 1.305

EKONOMİK TAKVİM
Saat Ülke Veri Detay Beklenti Önceki
10:00 Türkiye Mart Ayı Tüketici Güven Endeksi - 57,80
12:00 Euro Bölgesi ECB Aylık Rapor - -
12:30 İngiltere Şubat Ayı Perakende Satışlar - Aylık -0,40% 1,00%
12:30 İngiltere Şubat Ayı Perakende Satışlar - Yıllık 3,30% 4,20%
12::30 İngiltere Şubat Ayı Çekirdek Perakende Satışlar - Aylık -0,40% 1,20%
12:30 İngiltere Şubat Ayı Çekirdek Perakende Satışlar - Yıllık 3,30% 4,10%
14:30 Türkiye Yabancıların Hisse & DİBS İşlemleri - -
- Euro Bölgesi Avrupa Birliği Liderler Zirvesi - -
15:00 İngiltere Merkez Bankası Faiz Kararı 0,75% 0,75%
15:30 ABD İşsizlik Başvuruları 226 K 229 K
15:30 ABD Mart Ayı Philadelphia FED İmalat Endeksi 4,60 -4,10
15:30 ABD 4. Çeyrek Cari İşlemler Açığı -124,3 Milyar -124,8 Milyar
18:00 Euro Bölgesi Mart Ayı Tüketici Güven Endeksi -7,10 -7,40
18:30 ABD 1 ve 2 Aylık Bono İhaleleri - -

ŞİRKET HABERLERİ
" Çimento Sektörü: 2018 yılında çimento üretimi %9,9 oranında düşüş yaşanırken, yurtiçi pazarında %10,9 daraldığı, ihracatta da %6,4'lük düşüş yaşandığı, üretilen çimentonun %10,3'ünün ihraç edildiği açıklandı.
" Otomotiv Sektörü: Ocak-Şubat döneminde otomobil üretimi %16 azalışla 151.474 adede, otomotiv üretimi ise %14 azalışla 229.327 adede gerilerken, otomobil ihracatı %14 azalışla 128.147 adede, otomotiv ihracatı ise %8 azalışla 199.497 adede geriledi. Ticari araç ihracatında ise %7 artış gösterdi.
" AKBNK - 49 gün vadeli 75,2 milyon TL, 55 gün vadeli 124,8 milyon TL ve 58 gün vadeli 61,1 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
" BNTAS - Sermaye artırımından elde edilen fonlarla Endüstri 4.0 projesinin geliştirilmesi kapsamında görüşmelere başlandığı, fabrika alının genişletilmesi kapsamında fizibilite çalışmalarına başlandığı açıklandı.
" CIMSA - İspanya'daki Bunol Beyaz Çimento şirketinin 180 milyon dolara satın alınmasına karar verildi.
" DOHOL - Genel kurulda 131 milyon TL karşılığı 130.846.914 adede kadar pay geri alım programının onaylandığı açıklandı.
" FLAP - Antalya Göynük'te yer alan Club Phaselis Otel'in ISCTR tarafından üst hakkı devrine ilişkin satış işleminde şirket tarafından yatırımcı olarak katılım sağlanmasına karar verildi.
" GARAN - 62 gün vadeli 11,0 milyon TL ve 63 gün vadeli 91,3 milyon TL tuutarında bono ihraç edildi.
" GARFA - Borsa tarafından şirket paylarında 21 Haziran'a kadar açığa satış ve kredili işlem yasağı ile brüt takas uygulaması getirildi.
" GLYHO - Yönetim Kurulu Başkanı Mehmet Kutman, Yenikapı Kruvaziyer Limanı'na talip olduklarını söyledi.
" ISMEN - 35 gün vadeli 10,2 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
" MAALT - Antalya'daki Talya otelinin imar planına ilişkin Danıştay süreci beklenirken, imar planının mahkeme kararına uyumlu olarak tadilat talebi için belediye başkanlığına başvuru yapıldı.
" MAKTK - Borsa tarafından şirketin sermaye kaybının %60'a çıkması sebebiyle şirketin sermaye kaybının giderilmesi konusunda uyarılmasına karar verildi.
" NIBAS - Işıklar Holding ve Işıklar Pazarlama tarafından şirket sermayesinin %50,47'sine sahip olunması sebebiyle SPK'ya pay alım teklifi muafiyet başvurusu yapıldı.
" QNBFB - 58 gün vadeli 134,1 milyon TL, 62 gün vadeli 183,8 milyon TL ve 63 gün vadeli 108 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
" TCELL - 1 milyon dolar nominal değerdeki Şirket tahvili 0,94 milyon dolar karşılığında geri alındı.
" TSPOR - Şirket paylarının 1 Nisan'dan itibaren Yıldız Pazar'da işlem görmeye başlayacağı açıklandı.
" YKBNK - Tahsili gecikmiş 396,3 milyon TL'lik alacağın 24,1 milyon TL bedelle satıldığı açıklandı.
PAY ALIM SATIM HABERLERİ
" AYES - Çesan Çelik tarafından 1,62 TL fiyattan 98.010 adet pay alınırken, şirket sermayesindeki payı %9,69'a yükseldi.
" BIMAS - Şirketin yönetim kurulu üyesi Jozef Wilhelmus Jonannes Simons tarafından 85,00 TL fiyattan 8.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %0,014'e geriledi.
" CCOLA - Özgörkey Holding tarafından 34,57 TL fiyattan 42.321 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %2,65'e geriledi.
" DESPC - Despec International'ın sahip olduğu şirket sermayesinin %7,83'üne karşılık gelen 1.800.000 adet payın 2,72 TL fiyatla Nevres Erol Bilecik'e Borsa'da TSP işlemi ile yarın satılacağı açıklanırken, Despec International'ın payı %10'a gerilerken,, Nevres Erol Bilecek'in payı %7,83'e yükselecek. İşlem fiyatı dünkü kapanış fiyatı olan 3,94 TL'nin %31,0 altında.
" ENKAI - Şirket paylarının geri alınması kapsamında 4,93 - 4,96 TL fiyat aralığından 500.000 adet pay geri alındı.
" KRDMA - Yolbulan Çelik Sanayi tarafından 2,59 - 2,61 TL fiyat aralığından 150.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %0,07'ye geriledi.
" KRDMD - Birol Mutlu tarafından 64.883.881 adet pay alınırken, şirket sermayesindeki payı %7,87'ye yükseldi.
" LOGO - J.P Morgan Chase & Co tarafından 42,92 - 43,03 TL fiyat aralığından 4.528.723 adet pay alınırken, şirket sermayesindeki payı %5,13'e yükseldi.
" MTRYO - Metro Yatırım tarafından 1,54 - 1,74 TL fiyat aralığından 666.295 adet alış ve 272.493 adet satış yapılırken, şirket sermayesindeki payı %25,33'e geriledi.
" PEKGY - Hasan Peker tarafından 1.500.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %53,84'e geriledi.
" TSGYO & TSKB - TSKB tarafından 0,80 TL fiyattan 189.000 adet TSGYO payıı alınırken, şirket sermayesindeki payı %87,66'ya yükseldi.
" VERUS - Investco Holding tarafından 20,40 - 20,44 TL fiyat aralığından 153.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %63,30'a geriledi.
" YATAS - Yavuz Altop tarafından 5,60 - 5,71 TL fiyat aralığından 8.925 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %3,73'e geriledi.
GENEL KURUL HABERLERİ
Bugün Genel Kurulu Olan Şirketler : ANHYT, EREGL, ISDMR, ISYAT, KCHOL


 A1 Capital Menkul Değerler A.Ş.
 www.a1capital.com.tr
 

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler maali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.