Günlük Forex Bülteni (Işık FX)

TL Varlıkları Güven Ortamı Arıyor!
Yurt içi tarafta dün seçimlerin yansımalarını takip ettik. YSK Başkanı Sadi Güven resmi sonuçların 5 Temmuz’da açıklanacağı belirtti. Diğer yandan JP Morgan ve Morgan Stanley gibi firmaların yaptığı uyarılar, ticaret savaşları endişeleri ve Bekir Bozdağ’ın OHAL’in kaldırılması konusunda henüz bir netlik olmadığını söylemesi güne TL lehine başlayan kurlarda yeniden yukarı yönlü ataklara neden oldu. Kısacası TL varlıklarında güven arayışı devam ederken, bunun sağlanması halinde pozitif fiyatlamalar ortaya çıkabilir. Aksi takdirde tedirginliğin devamı TL’de kan kaybının devamına neden olabilir. Dün yurt dışı tarafta takip ettiğimiz ekonomik verilerde ise; Almanya IFO endeksleri çoğunlukla beklentileri karşılamadı ve kurumdan gelen açıklamada: Haziran ayındaki iş dünyası gerilemesinin nedeni olarak ticaret savaşları ve global ekonomi olarak gösterilirken, Almanya’daki olası koalisyon krizinin henüz anketlere yansıtılmadığı belirtildi. İhracat beklentilerinin daha da gerileyeceğine vurgu yapan kurum, Almanya’daki yüksek büyüme dönemlerinin sona erdiğini de ileri sürdü. ABD’de açıklanan Yeni Konut Satışları verisi ise öngörülerin üzerindeydi. Dün, Avrupa Merkez Bankası(ECB) adına konuşan Litvanya Merkez Bankası Başkanı Vitas Vasiliauskas: ECB’nin, Aralık ayından sonra niceliksel gevşemenin devamı için herhangi bir ihtiyaç görmediğini, 2019 sonbaharında yeni politika adımlarını tartışmayı düşünebileceklerini söyledi. Almanyada erken seçim olabileceği yönündeki spekülasyonların baskıladığı Euro, Vasilikuas’ın bu söylemleri ile kısmen toparlandı. Dün ayrıca bir süredir küresel gündemin üst sırasında yer alan ticaret savaşları konusunda açıklamalar takip edildi. Çin ve Fransa arasında olumlu geçen ticari müzakerelere karşın, ABD Hazine Bakanı Steven Mnuchin’in ortamı gerecek açıklamaları başta borsa endeksleri olmak üzere bir çok varlıkta satış baskısına neden olurken, piyasa volatilitesini artırdı. Bilindiği gibi geçtiğimiz hafta ABD Başkanıı Donald Trump’ın 200 Milyar Dolarlık Çin mallarına ek vergi getireceği açıklamalarıyla gerilen ortam, yine Trump’ın AB üretimi otomobillere ithalat vergisi getireceği söylemi ile zirve yapmıştı. Bugün, ticaret savaşları başta olmak üzere önemli haber akışları yine takip edilecek. Ayrıca, ekonomik veri olarak ise İngiltere’den Brüt Mortgage Onayları, ABD’den 20 Şehir Konut Fiyat Endeksi ve Conference Board Tüketici Güveni açıklanacakken, bazı BOE ve FED üyelerinin konuşmaları da izlenecek.
EURUSD
Avrupa Merkez Bankası(ECB) yetkililerinden gelen açıklamalar parite tarafında etkili olmaya devam ediyor. Son olarak Litvanya Merkez Bankası Başkanı’nın niceliksel parasal genişlemenin Aralık ayından sonra devam etmemesi gerektiğine yönelik söylemleri Almanya’da son zamanlarda yaşanan siyasi belirsizliklere rağmen parite tarafında yukarı yönlü ataklara neden oldu. ABD tarafında ise dün takip ettiğimiz Yeni Konut Satışları verisi beklentilerin üzerinde gerçekleşirken, ticaret savaşlarına ilişkkin gelişmeler yakından takip ediliyor. En son ABD Başkanı Donald Trump’ın, AB menşeeli otomobillere ithalat vergisi koyabileceğini açıklaması iki bölge arasındaki gerginliği artırmıştı. Konuya ilişkin gelecek açıklamalar bugün de dikkatle takip edilmeli. Bugünkü ekonomik takvimde ise; ABD’den Conference Board Tüketici Güveni ve S&P/CS Konut Fiyat Endeksi verilerinin yanı sıra FED ve ECB yetkililerinden gelecek açıklamalar takip edilecek. Teknik olarak pariteye baktığımızda ise; yukarı yönlü denemelerin devamında yaklaşık 2 aydır takip ettiğimiz düşen kanalın üst bandına denk gelen 1.1730 direnci kritik olacaktır. Buranın geçilmesi halinde paritede 1.1840 seviyesi hedeflenebilir. Şu an için 1.1710 seviyesinin hemen üzerinde fiyatlanan paritede olası geri çekilmelerde ise 1.1685, 1.1655, 1.1630 ve 1.1610 destek noktaları izlemeye alınabilir.
USDTRY
Yurt içi tarafta geçtiğimiz Pazar günü yapılan seçimlerin yankıları takip edilmekte. YSK tarafından seçim sonuçlarının büyük çoğunlukla netlleştiğinin(Resmi sonuçlar 5 Temmuz’da açıklanacak) deklare edilmesi ile Türkiye’nin CDS ve tahvil rakamları sabah saatlerinde düşüşe geçerken, bu sebeple oluşan TL lehine fiyatlamalar öğlene doğru uluslararası kurumlardan gelen uyarılarla yerini yükselişe bıraktı. Ayrıca, hükümet sözcüsü Bekir Bozdağ’ın OHAL’in kaldırılmasının henüz net olmadığını söylemesi, ekonomik verilerin kötü gelmesi ve ticaret savaşları endişeleriyle gelişmekte olan piyasalardan kaçışlar da negatif gerçekleşmelerin önünü açtı. ABD’de ise dün açıklanan Yeni Konut Satışları verisi beklentilerin üzerinde gerçekleşme gösterirken, ülkenin öncelikli gündemi yine ticaret savaşlarıydı. Bugün yurt içi tarafta; yeni kurulacak hükümetin olası icraatları ve uluslararası kurumların Türkiye’ye yönelik açıklamaları önemli olmaya devam edecek. ABD tarafında ise ekonomik verilerin yanı sıra FED üyelerinin konuşmaları izlenecek. Volatil hareketlerin birkaç gün daha yüksek olabileceği kur için teknik destek-direnç seviyesi yerine ggelecek açıklamalar ve haber akışlarını izlemek faydalı olacaktır.
GBPUSD
ABD tarafında başta Çin ve AB ekseninde baş gösteren ticaret savaşları konusu olmak üzere Trump eksenindeki gelişmeler gündemde en üst sıralarda yer alırken, dün ülkede açıklanan Yeni Konut Satışları 667 Binlik beklentiye karşın 689 Bin ile tahminlerin üzerinde sonuçlandı. İngiltere tarafında ise Brexit’e ilişkin yaşanan gelişmeler piyasa tarafında endişelere neden olsa da geçtiğimiz hafta gerçekleştirilen İngiltere Merkez Bankası Mali Politika Komitesi kararlarında ön plana çıkan bazı şahince söylemler Sterlin varlıklarını desteklemeye devam ediyor. Bugünkü ekonomik takvime bakacak olursak İngiltere tarafında Mortgage Başvuruları açıklanacakken, Brexit’e ilişkin gelebilecek haber akışları yine önemli olabilir. ABD’de tarafında ise S&P/CS Konut Fiyat Endeksi ve Conference Board Tüketici Güveni açıklanacak. Ayrıca iki ülkenin Merkez Bankası yetkililerinden gelecek açıklamalar da parite tarafında volatil hareketleree neden olabilir. Teknik olarak baktığımızda; yukarı tarafta 1.3300 direnci, aşağı tarafta ise 1.3225 destek bölgesi takip edilebilir. 1.3300 üzerinde kalıcılığın sağlanması halinde 1.3370-1.3410 bölgesine doğru GBP lehine işlemlerin devamlılığı söz konusu olabilir. Şuan için 1.3280 seviyesinin hemen üzerinde fiyatlanan paritede, önemine değindiğimiz 1.3225 destek bölgesinin kırılması halinde ise geçtiğimiz hafta test edilen 1.3100 seviyesi yeniden gündeme gelebilir.
BRENT PETROL
Hafta sonu itibariyle OPEC önderliğindeki arz kısıntısı konsorsiyumundan günlük nominal olarak 1 Milyon varil düzeyinde arz artışı kararının çıkması tartışmaları ve endişeleri de beraberinde getirdi. Irak Enerji Bakanlığı’ndan yapılan açıklamaya göre: yakın zamanda ciddi üretim düşüşü yaşayan petrol üretici kimi ülkelerin, hali hazırda kotalarına ulaşmayla mücadele ederken, diğer üreticilerin ise bu boşlukları tam anlamı ile dolduramayacakları belirtildi. Bakanlık ayrıca: aslında petrol arzının net anlamda günllük 770 bin varil seviyelerinde kalabileceğini işaret etti. Bu tartışmalara istinaden Suudi Arabistan Petrol Bakanı Khalid Al-Falih ise: üretimde yaşanacak günlük 1 Milyon varillik artışı istenirse Riyad Yönetimi’nin tek başına karşılayabileceğini söyleyerek anlaşmaya olan bağlılığını tekrardan ortaya koydu. Öte yandan ABD Enerji Bilgi İdaresi tarafından dün yapılan açıklamada: Meksika Körfezindeki günlük ham petrol üretimi 2017’de 1,68 Milyon varil iken, 2018 yılındaki ortalama günlük üretimin 1,75 Milyon varil 2019’da ise 1,86 Milyon varil seviyesine çıkarılmasının öngörüldüğü açıklandı. Bu kapsamda en son 10 Milyon 900 Bin varil düzeyinde yer alan ülke üretimindeki artışın devam edeceği öngörüleri açığa çıkmış durumda. Bugünkü veri akışında ise geçen hafta 3 Milyon 16 Bin varillik azalış yaşanan Amerikan Petrol Enstitüsü Haftalık Ham Petrol Stokları izlenecek. Ayrıca yine, önemli petrol üreticisi ülkelerden ve uluslararası kurumlardan gelebilecek açıklamalar da etkili olabilir. Tekniik olarak baktığımızda ise; şuan için 74.75 seviyesinin üzerinde kalıcılık arayışı görmekteyiz. Bunun sağlanması halinde oluşabilecek alım ağırlıklı işlemlerde 75.00, 75.35, 75.50 ve 75.75 direnç seviyeleri takibe alınabilir. 74.75 altına geri çekilmelerde ise izlenebilecek destek noktalarımız 74.30, 74.10 ve 73.85 seviyelerinde bulunmakta.
ONS ALTIN
Bir süredir ABD yönetiminin teknolojilerinin çalındığı tezini öne sürerek Çin’li şirketlerin ülkeye yatırım yapmasını engelleyen bir tasarı hakkında çalıştığı gelen haberler arasındaydı. Bu karar piyasalar tarafından Çin’le yaşanan ticari gerginlikler için atılacak yeni karşıt hamle olarak öngörülürken, ABD Ticaret Bakanı Steven Mnuchin: bu sızıntının kısmen eksik aktarıldığını, planlanan tasarının sadece Çin’i değil aynı durumdaki tüm ülkeleri kapsayacağını söyleyerek gündemde bir bomba etkisi yarattı. ABD Borsaları’nda sert düşüş göze çarparken, Beyaz Saray Ekonomi Danışmanı Peter Navarro: yatırım kısıtlamaları getirecek bir planları ollmadığını açıklayarak Başkan Trump’ın geniş çaplı kısıtlamalar aradığı fikrini bastırmaya çalıştı. Ticaret savaşlarında artan bu gerginliklere karşın; yatırımcıların güvenli liman olarak Euro ve Japon Yeni’ne olan talebi artırması emtianın yükselişe geçmesini sınırlayan faktörler olarak karşımıza çıkmakta. Zira, Dolar Endeksi’nde Perşembe gününden itibaren yaşanan düşüşlere ve ABD tahvil getirilerindeki dalgalı seyre rağmen Değerli Metal istenilen sıçramayı yapamıyor. Ancak, şunu da unutmamak gerekir ki; Dolar varlıklarındaki ve küresel borsalardaki değer kayıplarının devamı halinde emtia yeniden rağbet görebilir. Bugün, ticaret savaşları meselesi başta olmak üzere küresel öneme sahip haber akışlarını öncelikli olarak takipte olacağız. Ayrıca, ABD’de açıklanacak olan ekonomik veriler ve bazı FED yetkililerinin açıklamaları da izlenmeli. Şuan için 1263 destek seviyesini test eden emtiada teknik olarak ise; bu bölgenin de aşağı yönlü geçilmesi halinde 1260, 1257, 1255 ve 1253 destek noktaaları takibe alınabilir. 1263 üzerinde tutunması sağlanması halinde görülebilecek yukarı yönlü ataklarda ise izlenebilecek direnç seviyeleri 1267, 1270, 1273 ve 1277’de bulunmakta.




 Işık FX Araştırma Departmanı
 Işık Menkul Değerler A.Ş.
 www.isikfx.com
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.