Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Euro Bölgesi Hizmet PMI (Mart): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Mart ayına yönelik ilk okuma verisi 48.8 seviyesinde açıklanmıştı. Nihai verinin ilk okuma verisinin üzerinde gelmesi Euro’ya pozitif etki edebilir. İlk okuma verisinin altında açıklanması durumunda ise olumsuz algılanabilir. (11:00)

İngiltere Hizmet PMI (Mart): Satın Alma Yöneticileri endeksi (PMI) ilk okuma ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Normal şartlarda PMI verisinin 50 seviyesinin üzerinde olması sektördeki genişlemeyi ifade ederken, 50’nin altında olması sektörde daralmanın olduğuna işaret eder. Sektör temsilcilerinden alınan bilgiler doğrultusunda güncel verilerden oluştuğu için önemli ekonomik göstergelerdendir. Mart ayına yönelik ilk okuma verisi 56.8 seviyesinde açıklanmıştı. Nihai verinin ilk okuma verisinin üzerinde gelmesi Sterlin’e pozitif etki edebilir. İlk okuma verisinin altında açıklanması durumunda ise olumsuz algılanabilir. (11:30)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (2 Nisan): DOE ham petrol stokları, haftalık olarak ABD’de oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. En son 26 Mart ile biten hafta petrol stoklarında 400 bin varil artış beklentilerine karşılık 876 bin varil azalış kaydedilmişti. 2 Nisan ile biten haftada stokların 1.3 milyon varil azalması bekleniyor. Stokların, beklentilerin altında azalması petrol fiyatları üzerinde olumsuz, beklentilerden daha fazla azalması ise petrol fiyatları üzerinde olumlu etki yaratabilir. (17:30)

FOMC Toplantı Tutanakları: 16-17 Mart’ta gerçekleştirilen Fed'in Açık Piyasa İşlemleri Komitesi toplantısına yönelik açıklanacak tutanaklar, Fed üyelerinin düşünceleri ve beklentileri ile ABD ekonomisi hakkında daha kapsamlı bir görüş elde edecek olmamız açısından önemli olacak. (21:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Ankara'da Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan ile görüşen Avrupa Birliği Komisyonu Başkanı Ursula von der Leyen, "Gümrük Birliği'nin uygulanmasına ilişkin mevcut zorlukları ele alarak güncelleme için çalışacağız" açıklamasını yaptı.

AB Konseyi Başkanı Charles Michel, Avrupa’nın Türkiye ile olumlu ilişkilere hazır olduğunu ifade etti.

ABD Dışişleri Bakanlığı, CAATSA yaptırım listesini yayımladı ve yürürlüğe koydu. Listede Türkiye’ye yönelik önceden açıklananlara ek bir yaptırımın bulunmadığı görüldü.

IMF, Türkiye için büyüme tahminini 2021 yılı için yüzde 6, 2022 için yüzde 3,5 olarak korudu.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, Türk bankalarının yabancı para likiditeleri kısa süre için piyasalara erişememe durumunu karşılamak için yeterli olduğunu açıkladı.

Reel efektif döviz kuru endeksi, martta TÜFE bazında 3,74 puan azalarak 65,71'e indi.

ABD
ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, ABD'deki daha güçlü büyümenin küresel görünüme olumlu yayılacağını söyledi.

IMF, ABD ekonomisine ilişkin 2021 yılı büyüme tahminini yüzde 6,4, 2022 yılı için büyüme tahminini ise yüzde 3,5 olarak açıkladı.

Goldman Sachs, ABD’de kurumlar vergisinde planlanan artışların ABD’li şirketlerin kârını yüzde 9 düşüreceğini öngörüyor.

ABD Başkanı Joe Biden’ın COVID-19 müdahale ekibinin baş tıbbi danışmanı Dr. Anthony Fauci, ABD’nin COVID-19 salgınında yeni bir dalganın eşiğinde olduğunu ifade etti.

Avrupa
AB, Haziran sonuna kadar vatandaşlarının yüzde 70’ini aşılamayı planlıyor.

IMF, Almanya ekonomisine ilişkin 2021 yılı büyüme tahminini yüzde 3,6, 2022 yılı için büyüme tahminini ise yüzde 3,4 olarak açıkladı.

IMF, İngiltere ekonomisine ilişkin 2021 yılı büyüme tahminini yüzde 5,3, 2022 yılı için büyüme tahminini ise yüzde 5,1 olarak açıkladı.

Euro Bölgesi işsizlik oranı, Şubat ayında yüzde 8,3’e yükseldi.

Euro Bölgesi Sentix Yatırımcı Güveni, Nisan ayında 13,1’e yükseldi.

Asya
IMF, Almanya ekonomisine ilişkin 2021 yılı büyüme tahminini yüzde 8,4, 2022 yılı için büyüme tahminini ise yüzde 3,5 olarak açıkladı.

Dünya
IMF, Küresel Finansal İstikrar Raporu'nun Nisan 2021 sayısında, salgın sırasında alınan önlemlerin uzayan değerlemeler ve artan finansal güvenlik açıkları gibi istenmeyen sonuçlara yol açabileceği uyarısında bulundu.

IMF Dünya Ekonomik Görünümü Nisan 2021 raporunda önceden yüzde 5,5 olan küresel ekonomik büyüme beklentisi yüzde 6’ya yükseltildi.

Dünya Sağlık Örgütü Sözcüsü Margaret Harris, "DSÖ olarak biz bu aşamada aşı pasaportunu giriş veya çıkış için bir zorunluluk olarak görmek istemiyoruz çünkü aşının bu aşamada bulaşmayı önlediğinden emin değiliz." açıklaması yaptı.

Forex Yorumları
Ons altın zayıflayan Dolar'dan güç almaya devam ediyor
Ons altında işlemler bu sabah forex piyasasında 1737 seviyesi yakınlarından geçiyor. Dolar Endeksi ve ABD tahvil faizleri zayıflamayı sürdürürken ons altın bu zayıflıktan güç bulmaya devam ediyor. Bu sabah Dolar Endeksi 92.33, ABD 10 yıllıkları %1.66 yakınlarında fiyatlanıyor. Bugün küresel piyasalar Euro Bölgesi ve ABD'den gelecek hizmetler PMI verileri ile Fed'in 16-17 Mart'ta gerçekleştirdiği FOMC toplantısına ait tutanakları takip edecek. PMI verilerinin beklentilerden iyi gelmesi ons altın üzerinde olumsuz beklentilerin altında kalması olumlu etki yaratabilir. Koronavirüs gelişmeleri ve tahvil faizlerinin ne yönde hareket ettiği konusu da ons altın için önemli olmayı sürdürüyor.

Teknik Analiz: Ons altın 1727 seviyesinde bulunan 22 günlük ortalamanın üzerine tutundu. Bu seviye üzerinde kalıcı seyir gerçekleşmesi halinde görünüm güçlenebilir. Yükseliş hız kazanabilir. Yukarıda 50 günlük ortalamaya isabet eden 1762 seviyesi yakın direnç olarak takip ediliyor. 1762 seviyesine yakın bölgelere gelinmesi halinde yükseliş satış fırsatı olarak değerlendirilerek stop loss kullanmak kaydıyla short pozisyon denemesi yapılabilir. 22 günlük ortalamaya denk gelen 1727 altına sarkmalarda ise seyir zayıflayarak 1700 seviyesine doğru gerileme kaydedilebilir.

Dirençler: 1762 / 1800 / 1818
Destekler: 1727 / 1700 / 1675

Petrol hız kazanan aşılama sürecinden destek buluyor
Petrol fiyatları ABD ve Çin’den gelen pozitif ekonomik veriler ve hız kazanan aşılamaların etkisiyle yükseliyor. Aşılama sürecinin hız kazanmasıyla birlikte ülkelerin getirdiği kısıtlamaların hafifletileceğine yönelik beklentiler petrol fiyatlarını desteklemektedir. ABD ve İngiltere başta olmak üzere kısıtlamaların kademeli olarak gevşetilmesi bekleniyor. Diğer taraftan, dün açıklanan API petrol stokları verisi 1.3 milyon varil azalış beklentisinin aksine 2.6 milyon varil azaldı. Bugün TSİ 17:30’da açıklanacak olan resmi ham petrol stokları verisinin de 1.4 milyon varil azalması beklenmektedir. Stokların beklenti üzerinde azalması petrol fiyatlarını destekleyebilir. DOE ham petrol stokları verisi ile birlikte bugün Euro Bölgesi ve İngiltere’de açıklanacak olan hizmet PMI verisi de piyasanın takibinde olacak. Forex piyasasında bu sabah WTI’da son geçen işlem 59.50$’ı gösteriyor. Brent petrolde ise işlemler 62.93$ seviyesinden geçmektedir.

Teknik Analiz: ABD tipi ham petrolde(WTI) bu sabah yukarı yönlü seyir hakim. Yukarı yönlü seyrin devam etmesi halinde dün geçilemeyen 60.90$ seviyesi direnç konumunda bulunmaktadır. Bu seviye yakınlarından gelecek kar satışlarına karşı dikkatli olmakta fayda var. 60.90$ direnç seviyesi yukarı yönde aşılamazsa aşağıda 58.82$ seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 58.82 / 58.30 / 57.32
Dirençler: 60.20 / 60.90 / 61.60

BRENT Teknik Seviyeler
Teknik Analiz: Brent petrolde 63.32$ ve 63.90$ seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Bu seviyelerin yukarı yönde aşılması halinde 65.10$ direnç konumunda bulunmaktadır. Aşağıda ise 62.30$ ve 61.80$ seviyeleri destek olarak izlenebilir.

Destekler: 62.30 / 61.80 / 61.20
Dirençler: 63.32 / 63.90 / 65.10

EURUSD zayıf dolarla yükseliyor

EURUSD paritesi, forex piyasasında sabah saatlerinde 1,1870’li seviyelerde seyrediyor. Dolar endeksi ise 92,30’lu seviyelere geri çekildi. Fed’in para politikasında hedeflenenden erken sıkılaştırmaya gideceğine yönelik oluşan piyasa beklentileri zayıflarken ABD tahvillerinde ve dolarda geri çekilme görülüyor. Temel anlamda ABD’de aşılama sürecinin Avrupa’ya nazaran daha olumlu ilerlemesinin parite üzerinde yarattığı aşağı yönlü eğilim sürüyor, ancak Avrupa’da da aşılama beklentileri iyileşmeye başladı. Aşılamalar, önümüzdeki dönemde pariteyi etkileyen ana etken konumunda. Veri kanadında ise bugün gelecek olan Almanya ve Euro Bölgesi Hizmet PMI’lar ve Fed tarafından yayımlanacak olan 16-17 Mart toplantısının tutanakları takip edilecek.

Teknik Analiz: Bu hafta görülen yükselişe rağmen paritede yukarı yönlü hareket hala tesis edilmiş değil. 200 günlük hareketli ortalama olan 1,1881 seviyesinin üzerine kararlı şekilde yerleşilmesi, yukarı yönlü hareketi destekleyebilir. 22 günlük hareketli ortalama olan 1,1857 seviyesi ise destek olarak takip edilecek.

Dirençler: 1,1881 / 1,1915 / 1,1945
Destekler: 1,1857 / 1,1804 / 1,1775

DolarTL denge arayışında
DolarTL denge arayışını sürdürüyor. Dolar kuru bu sabah forex piyasasında 8.14 seviyesinde seyrediyor. Kurda henüz yönün aşağı döndüğünden bahsetmek zor. Yukarı yönlü eğilim içinde denge arayışı var. ABD Dışişleri Bakanlığı, CAATSA yaptırım listesini yayımladı ve yürürlüğe koydu. Listede Türkiye’ye yönelik önceden açıklananlara ek bir yaptırım bulunmuyor. Bugün yurt içinde açıklanacak önemli bir veri bulunmuyor. Yurt dışında Fed FOMC toplantı tutanakları var. Ancak yeni bir bilgi seti olmadığından kura yansımasının sınırlı kalmasını bekliyoruz. Bu sabah yurt dışında dolar endeksi 92.50 seviyesinin altında ve ABD 10 yıllık tahvil faizleri %1.66 seviyesinde sakin hareketler söz konusu. Bu gelişmekte olan ülke para birimlerinin nefes almasını sağlıyor. DolarTL kuruda yurt dışından gelen baskısının hafiflediğini söylemek mümkün. Ancak genel eğilim yukarı.

Teknik Analiz: DolarTL’de dalgalı seyir sürmekte. 8 seviyesi yakın destek olarak izlenebilir. Bu seviyeden yukarı yönlü tepkilerin gelmesi beklenebilir. 8 seviyesinin altındaki geri çekilmede 7.70 seviyesini güçlü destek olarak izleyeceğiz. Dolar kurunu 8.20 üzerinde atağa kalkması halinde ise 8.50’ye doğru reaksiyonu hızlı hareketler izlenebilir.

Destekler: 8.00 / 7.80 / 7.70
Dirençler: 8.20 / 8.32 / 8.47

EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 9.55 / 9.27 / 9.10
Dirençler: 9.78 / 9.93 / 10.10

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında spottaki 1450 altına kalıcı gerileme halinde stop loss kullanmak kaydıyla kısa pozisyon denemesi yapılabilir. Uzun pozisyonlar için 1500 seviyesi üzerinde yerleşik seyir oluşmasını beklemekte fayda var.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1450 - 1400 - 1360
Dirençler: 1470 - 1500 - 1535

Dolar Kontratı

Dolar kurunda spottaki 8 - 8.20 arasındaki hareket sürüyor. Spottaki 8 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar korunabilir. İlave uzun pozisyonlar için 8.20 üzerindeki seyirlerin beklenmesinde fayda var. Buna karşın 8 seviyesinin altındaki geri çekilmelerde temkinli olmak amacıyla uzun pozisyonların kapatılması yararlı olacaktır.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 8.00 / 7.80 / 7.70
Dirençler: 8.20 / 8.32 / 8.47


Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında spottaki 1727 seviyesi üzerinde stop loss kullanmak kaydıyla 1762 seviyesi hedefli uzun pozisyon denemesi yapılabilir. Uzun pozisyonlar temkinli olmak adına spottaki 1762 seviyesinde sonlandırılarak pozisyonsuz beklenebilir. Bu seviye üzerindeki yerleşik seyirlerin oluşması halinde agresif uzun pozisyonlar tekrar denebilir. Aksi takdirde 1762 seviyesinden oluşabilecek kar realizasyonları satış fırsatı olarak kullanılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 1762 / 1800 / 1818
Destekler: 1727 / 1700 / 1675

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:55 EUR Yüksek Almanya Hizmet PMI (Mart) 50,8 50,8
10:55 EUR Yüksek Almanya Bileşik PMI (Mart) 56,8 56,8
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Hizmet PMI (Mart) 48,8 48,8
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Bileşik PMI (Mart) 52,5 52,5
11:30 GBP Yüksek İngiltere Hizmet PMI (Mart) 56,8 56,8
11:30 GBP Yüksek İngiltere Bileşik PMI (Mart) 56,6 56,6
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (2 Nisan) -1.436K -876K
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (2 Nisan) 782K
21:00 USD Yüksek FOMC 16-17 Mart Toplantı Tutanakları Yayımlanacak


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.