Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
İngiltere TÜFE (Eylül): 2019 yılı ocak ayında -%0.8 olan TÜFE rakamı, ocak ayından sonraki aylarda %0-0.6 aralığında açıklandı. En son ağustos ayında %0.4 olarak açıklanan veriye yönelik beklentiler eylül ayında %0.2 açıklanması yönünde. Yıllık bazda ise ağustos ayında %1.7 olan enflasyon verisine yönelik eylül ayı medyan beklentisi %1.8 çevresinde yoğunlaşmış durumda. (11:30)

Euro Bölgesi TÜFE (Eylül): 2019 yılının genelinde aylık olarak ele alındığında, en yüksek %1.0 ile mart ayında, en düşük ise -%1.0 ile ocak ayında açıklanmış durumda. Ağustos ayında %0.1 seviyesinde açıklanan veriye yönelik aylık beklenti %0.2 seviyesinde açıklanması yönünde. Yıllık bazda ise en son ağustos ayında %0.9 olarak açıklanan veriye yönelik eylül ayı beklentisi %0.9 ile bir önceki dönemle aynı. (12:00)

Fed Bej Kitap Raporu: Fed'e bağlı 12 bölgeye dair açıklanacak ekonomik rapor, güncel ekonomik durumda hakkında bilgi vermektedir. ABD ekonomisinde canlanma olduğu görülmesi Dolar'da değer artışı yaratabilir (21:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

ABD'de Manhattan'daki federal savcılar, İran'a yönelik yaptırımların delinmesi, kara para aklama ve dolandırıcılık suçlarından Halkbank hakkında iddianame hazırladığını bildirdi.

ABD Başkanı D. Trump açıklamasında, ABD Başkan Yardımcısı Mike Pence ve Dışişleri Bakanı Mike Pompeo, Suriye konusunu görüşmek üzere bugün Türkiye'ye geleceğini belirtti. Heyetinin ateşkes talep edeceğini söyledi.

ABD Başkan Yardımcısı Mike Pence'in basın ofisi tarafından yapılan yazılı açıklamasında, 17 Ekim Perşembe günü Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan ile biraraya geleceği bildirildi.

ABD Dışişleri Bakanlığı yetkilisi, Türkiye'nin, Suriye'nin kuzeyinde yürüttüğü Barış Pınarı Harekatı'nın "durdurulması" için diplomatik çabalara hız verdiklerini açıkladığını belirtti.

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan açıklamasında, ekonomiler üzerindeki döviz baskısını azaltacak mekanizmaların devreye alınması gerektiğini bildirdi.

IMF Türkiye ekonomisi için 2019 yılı büyüme tahminini -% 2.5'ten % 0.2'ye yükselttiğini belirtti. 2020 yılı büyüme tahmini % 2.5'ten %3'e yükseldiği bildirildi. Türkiye'nin 2019 yılı enflasyon tahmini % 17.5'ten % 15.7'ye, 2020 yılı tahmini de % 14.1'den % 12.6'ya geriledi. Cari açık/GSYH tahmini 2019 için %0.7'den -%0.6'ya, 2020 için -% 0.4'ten -% 0.9'a revize edildi. Kurum Türkiye'nin işsizlik tahminlerini de yükseltti. 2019 tahmini % 12.7'den % 13.8'e çıkarken 2020 yılı tahmini % 11.4'ten % 13.7'ye çıktığı belirtildi.

Türkiye işsizlik oranı temmuz ayında bir önceki aya göre %13'ten %13.9'a yükseldi.

Hazine ve Maliye Bakanlığı, Eylül 2019'a ilişkin bütçe uygulama sonuçlarını açıkladı. Merkezi yönetim bütçesi Eylül'de 17.7 milyar TL açık verdi. Merkezi yönetim bütçesinden ocak-eylül döneminde 739 milyar 626 milyon lira harcama yapıldı. Bütçe gelirleri ise bu dönemde 653 milyar 808 milyon liraya ulaştı. Buna göre, geçen yıl eylülde bütçede yaklaşık 4 milyar 252 milyon lira faiz dışı fazla verilirken, bu yılın aynı ayında 5 milyar 554 milyon liralık faiz dışı açık oluştu.

ABD

Pekin'in ticaret anlaşmasının ilk aşaması dahilinde 40 ile 50 milyar dolarlık tarım ürünü ithal edebilmesi için ABD tarafından uygulanan ek vergilerin indiirilmesini istediği belirtildi.

St. Louis Fed Başkanı Bullard, enflasyonun çok düşük kaldığı ve beklenenden daha büyük bir yavaşlama riski olduğu uyarısında bulundu.

Avrupa

İngiltere işsizlik oranı ağustos ayında %3.9 ile beklentiler paralelinde açıklandı.
 
Forex Yorumları

Brexit gelişmeleri ons altın açısından olumsuz
Küresel piyasalarda, ABD ile Çin arasındaki gelişmelerin yanında bu hafta İngiltere'de haber akışları da fiyatlamalar üzerinde etkili oluyor. Brexit'te tarafların taslak hukuki metin üzerindeki görüşmeleri kapattığı belirtilirken, AB ile İngiltere'nin anlaşmaya yakın olduğu da belirtildi. Bu gelişmelerin etkisi ise piyasalarda Brexit'e yönelik endişenin azalmasına neden olurken, güvenli limanlara olan talebinde zayıfladığına neden oluyor. Dolayısıyla ons altında bu sabah aşağı yönde bir gevşeme olduğunu gözlemliyoruz. Bugünde olası haber akışları ve Fed üyelerinin konuşmaları takip edilecek.

Teknik Analiz: Ons altın kritik desteği olan 1485$ çevresinde bu sabah. Bu seviyenin altına doğru ısrarcı olması durumunda 1482$ ve 1475$ desteklerini ön plana çıkarabilir. Dolayısıyla bugün içerisinde ons altının bu destekler yakınındaki performansı yakından izlenmeli. Buna karşın, belli desteklerden gelebilecek tepki alımlarına karşı dikkatli olunmasında fayda var. Yukarıda 1492$ ve 1495$ dirençleri takip edilecek. Teknik olarak yukarı yönlü tepkisinde zayıf kalabilir.

Destek: 1485 / 1482 / 1475
Direnç: 1492 / 1495 / 1500

Petrolde zayıf görünüm sürüyor
Petrol fiyatları yatay seyrediyor. ABD ile Çin arasındaki müzakerelerden kaynaklı olarak küresel ekonomi üzerinde olumsuz sonuç çıkabileceğine yönelik algının olması ve bu durumun petrol talebini olumsuz etkileyebileceğine yönelik endişelerin artması, petrol açısından olumlu algılanmıyor. Şimdilik yatay seyir görülmesine karşın yine de genel görünümde zayıf olduğunu gözlemliyoruz. Bu haftaki DOE stokları yarın açıklanacağı için bu akşam 23:30'da açıklanacak API stokları takip edilecek. API stoklarının beklentilerin çok üzerinde veya çok altında gelmesi durumunda petrol fiyatları üzerinde etkili olması beklenebilir. Petrol için olası haber akışlarını izlemekte fayda var.

Teknik Analiz: WTI ortalamalarının altında zayıf seyrediyor. Bu hafta petrol 52.35$-54.80$ aralığında seyrediyor. Hala yatay olduğunu söylemek mümkün. Bu aralıktaki seyri sürdüğü sürece petrolde yeni bir fiyat hareketinden bahsetmek zor olabilir.

Destekler: 52.35 / 51.90 / 50.60
Dirençler: 54.80 / 55.90 / 57.40

BRENT Teknik Seviyeler

Destekler: 57.15 / 56.00 / 55.00
Dirençler: 60.00 / 61.05 / 62.00

EURUSD yatay ve sıkışık
EURUSD paritesindeki yatay seyir sürüyor. Parite hafta başından bu yana 1.10-1.11 aralığındaki seyrini koruyor. Bugün için Forex piyasalarında Euro Bölgesinden enflasyon ve ABD'den açıklanacak perakende satışlar izlenecek. Ayrıca, Fed üyelerinin konuşmaları takip edilecek. Bu tablo karşısında EURUSD paritesinde olağanüstü bir durum olmadıkça yatay ve zayıf seyrin sürmesi beklenebilir.

Teknik Analiz: EURUSD paritesinde 22 günlük ortalama 1.0985 ve 50 günlük ortalama ise 1.1040 seviyesinden geçiyor. Parite için bu aralığı izlemeye devam ediyoruz. Bu aralığın dışında bir alan görülmedikçe paritede yeni bir hareketten bahsetmek zor olabilir.

Destekler: 1.0985 / 1.0880 / 1.0800
Dirençler: 1.1040 / 1.1060 / 1.1120

Dolar Haber Akışları ile 5.9250 seviyesinde

DolarTL kuru bu sabah Halkbank ile ilgili haber akışları ile forex piyasalarında 5.9250 seviyelerinde seyrediyor. Habere göre ABD Savcılığı Halkbank hakkında İran yaptırımlarını deldiği gerekçesiyle iddianame hazırladığı belirtiliyor. Diğer yandan ABD Başkan Yardımcısı Mike Pence bugün Türkiye'ye görüşmelere gelecek. Yoğun gündem arasında tansiyonun düşmediğini görmekteyiz. Bu gelişmeler DolarTL kurunun yüksek seviyelerini korumasına neden olmakta. Dolar kurundaki seyir haber akışlarına bağlı olarak dalgalanmaya devam edecek görünüyor. Ancak genel olarak 5.85 üzerinde kaldığı sürece tansiyon yüksek kalacak görünüyor. 5.94 direncinin geçilmesi durumunda yukarı hareket güçlenebilir.

Teknik Analiz: Dolar kurunda teknik görünüm yukarıyı işaret etmeye devam ediyor. 5.94 bugün için izleyeceğimiz direnç olurken, bu seviyenin geçilmesi ve üzerine yerleşmesi durumunda yukarı hareket 6 seviyesine doğru güçlenebilir. Tansiyonun düştüğünü söylemek için 5.85 altında seyirlere ihtiyacımız olacak ancak şimdilik bu noktadan uzaktayız.

Destekler: 5.85 / 5.75 / 5.70
Dirençler: 5.94 / 6 / 6.06 / 6.14

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratlarında 121.000 direnç seviyesi hedefli uzun pozisyon denenebilir.

Dolar Kontratı

VIOP Dolar kontratında, spot USDTRY'nin 5.94 direncini geçmesi ve yerleşmesi durumunda ilave uzun pozisyonlar denenebilir. Mevcut uzun pozisyonlar için ise sabırlı yatırımcılar için 5.85 seviyesi, daha kısa vadeli yatırımcılar için ise 5.90 seviyesi stop loss alınarak korunabilir. Kısa pozisyon riskli görünüyor.

Ons Altın Kontratı

Spot piyasadaki ons altındaki harekete bağlı olarak altın VIOP kontratında mevcut uzun pozisyonlar için 1475$ seviyesi stop loss olarak belirlenebilir. Riski sevmeyen yatırımcılar ise şimdilik ilave uzun pozisyondan uzak durmasında fayda var. Mevcut kısa pozisyonlar bir süre daha korunabileceği gibi spot piyasada altın 1480$ seviyesinin altında ısrarcı olması durumunda ilave kısa pozisyon açısından değerlendirilebilir.



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.