Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Almanya Sanayi Üretimi (Nisan): Almanya sanayi üretimi ocak ve şubat aylarında sırasıyla yıllık bazda %0,9 ve %1,8 daralmıştı. Mart ayında salgının etkisinden kaynaklı olarak sert daraldı ve aylık %9,2 yılık bazda ise %11.6 olarak açıklandı. Piyasa beklentisi daralmanın süreceği yönünde. Nisan ayı verisinin aşırı olumsuz bir sağma göstermesi halinde Euro'ya sınırlı olumsuz yansıyabilir. (09:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's, Türkiye'nin kredi notu ve not görünümüne ilişkin güncelleme yapılmadığını duyurdu.

Hazine ve Maliye Bakanı Albayrak, uzun süredir Euroclear ile yürütülen projede sona yaklaşıldığının sinyalini verdi.

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak ekonomistler ve gazetecilerle bir araya geldi. Buradaki konuşmasında swap görüşmelerinin devam ettiğini belirtti. Merkez Bankasının çok yoğun teknik çalışmalar yürüttüğünü ekledi. Sürecin kendilerini bu konuyu hızlandırmaya ittiğini söyledi. Son olarak, istihdam konusunda "çok ciddi" bir paketin hazırlandığını duyurdu.

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak sosyal medya hesabında yapmış olduğu açıklamasında, Borsa İstanbul'un tarihinde ilk kez 13 gün kesintisiz artarak tarihinin en uzun soluklu yükselişini gerçekleştirdiğini bildirdi. Türkiye ekonomisine ve varlıklarına geçmişte olduğu gibi bugün de güvenenlerin kazandığını ifade etti. Büyük hedeflere tüm paydaşlarla ulaşacaklarına inançlarını tam olduğunu ifade etti.

AK Parti Erzurum Milletvekili İbrahim Aydemir ve AK Parti'li milletvekillerinin imzasını taşıyan, kredi kartı banka sözleşmelerinin elektronik olarak uzaktan yapılmasını, çek mağdurlarının mağduriyetini gidermesini de kapsayan torba kanun teklifi TBMM Başkanlığına sunulduğu belirtildi.

BDDK 04 Haziran 2020 tarihinde bankalara Aktif Rasyosu ile ilgili yazı göndererek üç konuya dikkat etmelerini istedi. Açıklamada, "Bankaların AR'ye ilişkin uygulamaları Kurumumuz tarafından yakından takip edilmektedir. Bu çerçevede, bankalarca konuya gerekli özenin gösterildiği değerlendirilmekle birlikte, yapılan denetim ve incelemelerde, az sayıda da olsa, AR'nin ihdas edilme amacına aykırı olarak, ilgili düzenlemede belirtilen bilanço unsurlarının vade, sınır ve tanımları ayarlanmak suretiyle anılan oranı şekilsel anlamda sağlamaya yönelik işlemlere yönelindiği de görülmektedir". Geçmiş bir yıllık politika ve işlem hacimlerinden önemli ölçüde farklılaşarak, ihraç edilen finansman bonolarının vadelerinin, ilgili düzenlemede belirlenen vade sınırlamasına yakın vadeli olarak belirlenmesi, düzenlemede yer verilen kredilere ilişkin vade sınırını önemsiz ölçüde aşacak vadeli kredilerde olağandışı birikmelere sebebiyet verilmesi, Kredilere yönelik mevcut sınıflandırmada açık maddi hataların düzeltilmesi dışında, KOBİ, proje ve ihracat kredilerinin tanımlarında değişiklik yapılması gibi AR'ye ilişkin düzenlemelerin dolanılması amacına yönelik işlem tesis edilmemesi gerekli görüldüğüne değindi. Bu çerçevede, yapılan denetimlerde bu tür amaca aykırı işlemlerin tespiti halinde, anılan işlemlerin AR'nin hesaplanmasına dahil edilip edilmeyeceğinin değerlendirileceğinin ve değerlendirme sonucuna göre gerekli işlemlerin tesis edileceğinin bilinmesinde yarar görülmektedir açıklamasında bulundu.

ABD

ABD Başkanı D. Trump, AB'nin, Amerikan ıstakozları üzerinde uyguladığı gümrük vergisine tepki göstedi. AB, bu vergileri düşürmezse kendileri de durumu eşitleyecek şekilde, AB'den gelen arabalara gümrük vergisi uygulayacaklarını ifade etti. Ayrıca, Çin de Amerikan ıstakozlarına yönelik gümrük vergisini azaltmazsa, bu ülkeden gelen ürünlere yeni gümrük vergileri uygularız şeklinde konuştu.

Avrupa

AB'nin ekonomiden sorumlu komiseri Gentiloni açıklamasında, 750 milyar euroluk kurtarma programının Temmuz'da tamamlanmasının beklendiğini kaydetti.

Petrol

OPEC+ adıyla bilinen ve 23 ülkeden oluşan birliğin, video konferans yoluyla yapılması beklenen bakanlar toplantısından, 30 Haziran'da süresi dolacak günlük 9,7 milyon varillik üretim kesintisi anlaşmasının temmuz sonuna kadar uzatılması kararı çıkması beklendiği belirtiliyor.

 
Forex Yorumları

Altında teknik zayıflamaya başladı
Ons altın yeni haftaya 1680$ çevresinde başladı. Küresel piyasalarda normalleşme adımlarının etkileri olumlu hissediliyor ve bu durumda altının zayıflamasına neden oluyor. Ancak yine de dikkatli olunmalı çünkü borsalar hala hassas ve bir haberle tüm senaryolar değişebiliyor. Bugün için altın açısından önemli bir veri akışı bulunmuyor. Altın için haber akışları takip edilmeli.

Teknik Analiz: Ons altında 50 ve 22 günlük ortalamalarının altında seyirler izleniyor. Teknik görünüm zayıfladı ancak altında hassasiyet olduğu için ani hareketlere karşı dikkatli olunmalı. Bugün için altında 1685$ en yakın destek olurken, 1692$ direnç noktası olarak takip edilebilir.

Destekler: 1685 / 1682 / 1677
Dirençler: 1692 / 1698 / 1700

Petrol piyasasının morali yerinde
Beklenen OPEC+ toplantısı gerçekleşti. Toplantıda mevcut kesintinin bir ay daha uzatılması ve kesintiye uymayan ülkelerin eylül ayına kadar kalan kısmı gerçekleştirmeleri bekleniyor. Toplantıda alınan kararlar petrole yeni bir yükseliş getirmedi. Mevcut yukarı yönlü eğilim devam ediyor. Talepteki toparlanma ve kesintilere uyum devam ettiği süre ana yükseliş devam edebilir.

Teknik Analiz: ABD'nin Batı Teksas tipi ham petrolü (WTI) mart ayındaki boşluğu oldurmaya istekli görünüyor. Yukarıda güçlü direnç olarak 40.90$ seviyesini izlemeye devam ediyoruz. Bu seviyenin üzerindeki yerleşik seyirlerde kabaca 36$ - 41$ arasındaki boşluk kapanmış olacak. Buna karşın petrol 40.90$ direnç seviyesi üzerine yerleşmekte zorlanması halinde 38.50$seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 38.50 / 37.30 / 36.30
Dirençler: 40.90 / 43.40 / 44.30

BRENT Teknik Seviyeler
Destekler: 40.50 / 39.60 / 39.00
Dirençler: 44.00 / 45.20 / 48.80

Euro/Dolar 50 aylık ortalamasında döndü
Euro/Dolar ECB toplantısı sonrası kazandığı gücü ABD tarım dışı verileri sonrası geri verdi. Cuma günü 2.5 milyon artış yönünde açıklanan tarım dışı istihdam piyasaları şaşırttı ve EURUSD'yi baskıladı. Parite teknik olarak 50 aylık ortalaması olan 1.1335 seviyesinden geri döndü. Bu sabah işlemler 1.1240 seviyesinden geçmekte. Bugün ECB Başkanı Lagarde'ın konuşması takip edilecek. Lagarde'ın ECB toplantısında yaptığı konuşmadan farklı bir açıklama yapmasını beklemiyoruz ancak yine de takip edilmesinde fayda var.

Teknik Analiz: EURUSD 50 aylık ortalama olan 1.1335 seviyesi üzerine yerleşemedi ve bu seviyeden gevşedi. Analizlerimizde teknik göstergelerin henüz 1.1335 seviyesi üzerine yerleşmesini desteklemekte yeterli kalmadığını belirtmiştik. Paritede destek olarak 22 aylık ortalama olan 1.12 seviyesi izlenebilir. Şimdilik 22 ve 50 aylık ortalamaların arasında sıkışma mevcut. 1.12 seviyesi aşağı yönde kırılmadığı sürece bu aralıktaki yatay hareket devam edebilir.

Destekler: 1.1240 / 1.1200 / 1.1150
Dirençler: 1.1335 / 1.1360 / 1.1400

Dolar için bu haftada haberler takip edilmeli
USDTL kuru yeni haftaya 6.75 çevresinde başladı. kurda hala çok büyük bir değişiklik bulunmuyor. Hazine ve Maliye Bakanı hafta sonu yapmış olduğu açıklamalarında, uzun süredir Euroclear ile yürütülen projede sona yaklaşıldığının sinyalini verdi. Diğer taraftan swap görüşmeleri devam ediyor. bu tablo karşısında TL varlıklarda temkinli seyirlerin olduğunu gözlemliyoruz. Bugün için takvim sakin ancak olası haber akışlarına karşı dikkatli olunmasında fayda var. İçeride hazine ihaleleri izlenecek.

Teknik Analiz: USDTL kurunda 6.72 desteğini izlemeye devam ediyoruz. Bu destek noktasının üzerinde olan kur eğer bu desteği kırmakta zorlanırsa bu durumda düşüşünde zorlanabilir. Yukarıda ise 6.8050 ve 6.84 direnç noktaları olarak takip edilebilir. Şimdilik kurda sakin ve temkinli bir görünüm olduğunu söylemek mümkün.

Destekler: 6.72 / 6.70 / 6.65
Dirençler: 6.8050 / 6.84 / 6.92

Teknik Analiz: EURTRY kurunda 7.73 direnç olurken, 7.52 destek olarak takip edilebilir.

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 7.52 / 7.40 / 7.38
Dirençler: 7.73 / 7.84 / 7.92

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

VİOP 30 endeks kontratındaysa stop loss seviyemizi 128.100 seviyesine yükselterek uzun pozisyonlar taşınmaya devam edilebilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 126.400 - 125.300 - 123.200
Dirençler: 131.700 - 133.300 - 134.500

Dolar Kontratı

Spot piyasada, VIOP Dolar kontratında mevcut uzun pozisyonlar için 6.65 Dolar kuru seviyesi stop loss olabilir. Mevcut kısa pozisyonlar bir süre daha sürdürülebilir.

Spot Dolar/TL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 6.72 / 6.70 / 6.65
Dirençler: 6.8050 / 6.84 / 6.92

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında mevcut uzun pozisyonlar spottaki 1670$ seviyesi stop loss alınarak korunabilir. İlave uzun pozisyonlar için 1700$ seviyesinin üzerine geçilmesi beklenebilir. Kısa pozisyonlar için uygun bir ortam henüz bulunmuyor.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1680 / 1672 / 1660
Dirençler: 1700 / 1720 / 1728

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
09:00 EUR Yüksek Almanya Sanayi Üretimi (Aylık) (Nisan) -9,20%
09:00 EUR Yüksek Almanya Sanayi Üretimi (Yıllık) (Nisan) -11,60%
11:30 EUR Orta Euro Bölgesi Sentix Yatırımcı Güveni (Haziran) -56,3 -41,8
*Hazine, 2 Yıllık Sabit Kuponlu Devlet Tahvil İhalesi Düzenleyecek



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.