Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Şubat): Ekonomik güven endeksi, tüketici ve üreticilerin genel ekonomik duruma ilişkin değerlendirme, beklenti ve eğilimlerini göstermektedir. Ekonomik güven endeksinin 100'den büyük olması genel ekonomik duruma ilişkin iyimserliği, 100'den küçük olması ise genel ekonomik duruma ilişkin kötümser olunduğunu göstermektedir. Veri koronavirüs etkisiyle 2020 Nisan ayında 51.3 ile en düşük seviyeyi gördü. Veri en son Ocak ayında 96.2 seviyesinde açıklandı. Endekse ait Şubat ayı verisinin 96.2 seviyesini aşması piyasa tarafından olumlu algılanabilir. (10:00)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Şubat): Tüketici güveni, tüketicilerin ülke ekonomisiyle ilgili eğilimlerini ve değerlendirmelerini ölçer. Tüketim alışkanlıkları ve gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimleri hakkında bilgi verir. Veri ön yayın ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Şubat ayına ait öncü veri -14.8 seviyesinde açıklanmıştı. Nihai verinin öncü veriden iyi açıklanması piyasa tarafından pozitif algılanabilir. Öncü veriden düşük gelebilecek beri Euro’ya negatif yansıyabilir. Veri sonrası Euro’da sınırlı hareket izlenebilir. (13:00)

ABD GSYİH ve Kişisel Tüketim (4. Çeyrek): Gayri Safi Yurt İçi Hasıla (GSYİH), ülke sınırları içerisinde üretilen tüm nihai mal ve hizmetlerin değerini gösteren makro ekonomik göstergelerdendir. Ekonomideki büyüme ya da daralmayı gösterdiği için önemlidir. GSHİY, 2 öncü 1 nihai veri olmak üzere 3 kez yayımlanır. Açıklanacak olan veri 4. Çeyrek 2. Okuma verisi olacak. İlk okuma rakamlarına göre ABD ekonomisi 4. Çeyrekte %4 büyüme kaydetmişti. 2. Okuma verisinin %4.2 büyümeye işaret etmesi bekleniyor. Verinin beklentilerin üzerinde açıklanması durumunda ABD Doları pozitif etkilenebilir. Beklentilerin altında açıklanması durumunda ise ABD Doları’na etkisi olumsuz olabilir. Büyüme oranı ile aynı anda açıklanacak olan kişisel tüketim verisi 4. Çeyrek ilk okuma rakamlarına göre %1.5 seviyesindeydi. 2. Okuma verisinin ilk okuma verisinden iyi gelmesi piyasa tarafından olumlu algılanabilir. (16:30)

ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları: ABD’de devam eden işsizlik başvuruları 6 Şubat ile biten haftada yaklaşık 4.5 milyon seviyesinde açıklandı. 13 Şubat ile biten haftada devam eden işsizlik başvurularının 27 bin kişi gerilemesi bekleniyor. İlk işsizlik başvuruları ise 13 Şubat ile biten haftada 861 bin seviyesinde gerçekleşti. 20 Şubat ile biten haftada ilk işsizlik başvurularının 838 bin düzeyinde açıklanması bekleniyor. Veri istihdam üzerinde önemli rol oynamaktadır. Bu nedenle yakından takip edilmeli. (16:30)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, kamuoyunda tartışma konusu olan döviz rezervleriyle ilgili olarak "Rezervler kurdaki dalgalanmayı önlemek için kullanıldı" diye konuştu.

Hazine ve Maliye Bakanı Elvan "Makroekonomik İstikrar Politikalarını ve Yapısal Politikaları içeren "Ekonomik Reform" çalışmalarımızda sona geldik. Reform politikalarımızın detaylarını Sayın Cumhurbaşkanımız Mart ayının ikinci haftasında kamuoyuyla paylaşacak." dedi.

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, "Onlara rağmen Kanal İstanbul'u yapacağız, inadına yapacağız ve Kanal İstanbul ile İstanbul nasıl güzelleşecek, bunu da görecekler" dedi.

IMF, Türkiye'nin 2021 yılı büyüme beklentisini %6'ya yükseltti.

Moody’s tarafından yayımlanan raporda Türkiye'nin 2021 yılı büyüme tahmini yüzde 4 olarak açıklandı.

ABD
Fed Başkanı Jerome Powell, Kongre’de gerçekleştirdiği yarıyıl para politikası sunumunun ikinci gününde ABD ekonomisinin iyileşme ihtiyacını tekrarladı.

ABD Gıda ve İlaç Dairesi, Johnson and Johnson ilaç firması tarafından COVID-19'a karşı geliştirilen aşının "güvenli ve etkili" olduğunu ve hastalığa karşı yüzde 66 koruma sağladığını bildirdi.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, ABD tahvil getirileri üzerindeki yukarı yönlü baskının orta vadede devam edeceğini öngördüğünü açıkladı.

ABD'li ilaç firmaları Pfizer, Moderna ve Johnson and Johnson mart sonuna kadar 240 milyon doz COVID-19 aşısı sağlamayı taahhüt etti

Fed Başkan Yardımcısı Richard Clarida, salgının ve virüsün yeni varyantların yarattığı "çok kısa vadeli" aşağı yönlü risklere rağmen, aşılama ve geçen yılın sonunda geçen mali yardım paketinin ABD ekonomisinde güçlü büyüme için şartları oluşturduğunu bildirdi.

Fed Yönetim Kurulu üyesi Lael Brainard, ABD ekonomisinin Fed'in istihdam ve enflasyon için belirlediği hedeflerin çok uzağında olmaya devam ettiğini belirterek, daha fazla ilerleme sağlanana kadar para politikasının destek sağlamaya devam edeceğini vurguladı.

ABD'de yeni konut satışları, Ocak'ta aylık yüzde 4,3 artarak 923 bin oldu.

Avrupa
Birleşmiş Milletler Genel Sekreteri Antonio Guterres, Kıbrıslı tarafları ve garantör ülkeler Türkiye, Yunanistan ve İngiltere’yi 27-29 Nisan’da İsviçre’nin Cenevre kentinde bir araya getirmeyi planlıyor.

Danimarka'da Aralık 2020'den bu yana yürürlükte olan COVID-19 önlemlerinin, 1 Mart’tan itibaren kademeli olarak gevşetileceği açıklandı.

Alman ekonomisi, 2020 yılında yüzde 2,7 küçüldü.

Petrol
ABD DOE Ham Petrol Stokları, 19 Şubat haftasında 1 milyon 285 bin varil arttı.

Forex Yorumları
Ons altın 1800 etrafında yön arayışı içerisinde
Ons altında işlemler bu sabah forex piyasasında 1797 seviyesi yakınlarından geçiyor. Değerli metal, Şubat 2020den bu yana en yüksek seviyesini gören ABD 10 yıllık tahvil faizleri ile geriliyor. Fed Başkanı Powell'ın Kongre'de ve Temsilciler Meclisinde gerçekleştirdiği yarıyıl sunumlarında enflasyon konusunda endişe verici bir senaryo beklemediklerini vurgulamasına rağmen ABD'de tahvil faizleri yükseliyor. 1.9 Trilyon Dolar'lık destek paketinin bu hafta içerisinde Temsilciler Meclisi'nden geçmesi beklenirken tahvil faizleri enflasyon beklentileriyle yükselmeye devam ediyor. Bu sabah 10 yıllıklar 1.40 seviyesinde, Dolar Endeksi ise 89.95 seviyesinde bulunuyor. Değerli metal zayıf Dolar'dan aldığı güce rağmen güçlü tahvil faizleri tarafından baskılanıyor. Bugün piyasalarda ABD'den gelecek 4. çeyrek büyüme ve kişisel tüketim verileri ile dayanıklı mal siparişleri verisi takip edilecek. Teşvik paketi ve koronavirüs ile ilgili gelişmeler de piyasaların odağında olmaya devam edecek.

Teknik Analiz: Ons altın tekrar 1800 altına geriledi. 1800 üzerinde kalıcı olmayı başaramayan değerli metalde yükseliş eğilimi pek kuvvetli değil. 1800 seviyesi etrafında yön arayan hareketler mevcut. Değerli metalde satışların devamı halinde 1784 seviyesi destek olarak takip ediliyor. Bu seviye yakınlarına gerileme halinde gelebilecek tepki alımlarına karşı dikkatli olmakta fayda var. 1784 yakınlarında stop loss belirlenerek long pozisyon denemesi yapılabilir. Buna karşın bu seviyenin de altına sarkmalarda 1760 seviyesine doğru hareket izlenebilir. Olası yükselişlerde 22 günlük ortalamaya denk gelen 1818 seviyesi direnç olarak takip edilebiliyor.

Dirençler: 1818 / 1848 / 1875
Destekler: 1784 / 1760 / 1747

Petrolde yükseliş devam ediyor
WTI, sabah saatlerinde forex piyasasında 63,30’lu seviyelerde seyrediyor. ABD resmi kaynakları tarafından açıklanan verilere göre petrol stokları, 1 milyon 235 bin varil seviyesinde artış gösterdi. Veri beklentilerin aksine stok artışı yönünde gelse de bir önceki gün açıklanan API ham petrol stoklarına göre daha az stok artışı gösterdi. Bu sebeple Brent petrolde iyimserlik görüldü. FDA tarafından ise Johnson&Johnson tarafından geliştirilen COVID-19 aşısının yüzde 66 efektifliğe sahip olduğu açıklandı. Aynı zamanda Pfizer, Moderna ve Johnson&Johnson şirketlerinin Mart ayının sonuna kadar 240 milyon doz aşı sağlayacaklarını taahhüt etmesi, petrol fiyatları için olumlu algılandı. Bugün petrol özelinde izlenecek bir veri bulunmuyor. Aşılamaya ve salgına dair gelişmeler takip edilebilir.

WTI Teknik Analiz: WTI’da yükselen trend sürüyor. 63,70 seviyesi, takip edilecek ilk direnç noktası. Bu seviyenin üzerine çıkılırsa alımlarda hızlanma görülebilir. Yukarı yönlü hareketin devamı durumunda 64,50 ve 65,43 seviyeleri, sıralı dirençler olarak takip edilecek. Olası aşağı yönlü hareketlerde ise 62,88 seviyesi destek niteliğinde. Bu seviyenin altına olası hareketlerde 62,25 ve 61,58 seviyeleri, destek konumunda. 61,58 seviyelerine yakın alım yönlü işlemler stop-loss kullanımı kaydıyla denenebilir.

Dirençler: 63,70 / 64,50 / 65,43
Destekler: 62,88 / 62,25 / 61,58

Brent Teknik Analiz: Brent petrolde yükselen trend tüm gücüyle devam ediyor. 66,70 seviyesi, yakın direnç konumunda. 66,70’in üzerine çıkılması durumunda 67 ve 67,55 seviyeleri takip edilebilir. Yükselen kanal tepesi olan 67,55 seviyesine yakın yapılacak alımlarda temkinli olunmasını öneriyoruz. Olası aşağı yönlü hareketlerde ise 66,05 seviyesi ilk destek. Bu seviyenin altına inilmesi durumunda 65,55 ve 65,10 sıralı destekleri ön plana çıkıyor.

Dirençler: 66,70 / 67 / 67,55
Destekler: 66,05 / 65,55 / 65,10

EURUSD'da yükseliş sürüyor
EURUSD paritesi, forex piyasasında sabah saatlerinde 1,2170’li seviyelerde seyrediyor. Fed Başkanı Powell, dün Kongre’deki sunumunun ikinci gününü gerçekleştirdi. Bu sefer Kongre’nin Temsilciler Meclisi bölümünde konuşan Powell, ekonominin desteğe ihtiyacı olduğu görüşünü yineledi. Powell, enflasyonun ise hedefine 3 yıldan uzun sürede ulaşmasının beklendiğini söyledi. Aynı etkinlikte konuşan Fed üyeleri Richard Clarida ve Lael Brainard’da Powell’a benzer şekilde güvercin niteliğinde mesajlar verdi. Almanya 4. Çeyrek büyüme verilerinin ise beklentileri aşması, euroyu bir nebze güçlendiren bir etken oldu. Konuşmaların ardından sabah saatlerinde dolar endeksi 90 seviyesinin altını test ediyor. EURUSD’da ise yukarı yönlü hareket sürüyor. Bugün, parite özelinde ABD büyümesi veri seti, ABD haftalık işsizlik verileri ve Euro Bölgesi tüketici güveni takip edilecek.

Teknik Analiz: Paritede yükselen trend devam ediyor. 1,2190 seviyesi, yakın direnç niteliğinde. Bu seviyenin üzerinde çıkılması durumunda 1,2225 ve 1,2271 seviyeleri öne çıkıyor. 1,2271 seviyesine yakın yapılacak alımlarda temkinli olunmasını öneriyoruz. Olası aşağı yönlü hareketlerde ise 22 günlük hareketli ortalama olan 1,2154 seviyesi önemli bir destek konumunda. 1,2154’e yakın alım yönlü işlemler stop-loss kullanımı kaydıyla denenebilir. Bu seviyenin altına inilmesi durumunda ise 1,2120 ve 50 günlük hareketli ortalama olan 1,21 seviyeleri destek niteliğinde.

Dirençler: 1,2190 / 1,2225 / 1,2271
Destekler: 1,2154 / 1,2120 / 1,21

DolarTL'de denge bozuluyor mu?
DolarTL bu sabah forex piyasasında 7.16 seviyesine seyrediyor. Dün TCMB’nin zorunluk karşılıkları artırması, piyasalarda sıkı para politikasının geleneksel yollarla yapılmaktan vazgeçilebileceğine yönelik algıları değiştirdi ve bu değişen algılamalar kur üzerinde etkili oldu. Kasım ayından bu yana değişen ekonomi politikaları sonrası ilk kez kurda oynaklık artmış oldu. Buna karşın Merkez bankasının faiz toplantılarındaki kararlı duruşunu ilerleyen dönemde sözel yönlendirme olarak piyasalara sunabileceğini ve bir yatıştırma unsuru olarak kullanabileceğini düşünüyoruz. Bununla birlikte küresel piyasalarda yaşanan dalgalanma ve bizdeki iç gündem de Kurdaki oynaklığın artmasına zemin hazırlamış olabilir. Bugün içerde ekonomi güven endeksi, dışarıda ise ABD büyüme verileri takip edilecek. DolarTL için aşağıda 7.11 yukarıda ise 7.30 seviyesini izlemeye devam ediyoruz.

Teknik Analiz: USDTRY kurunda 7.11 seviyesindeki 22 günlük ortalamasının üzerindeki seyirler devam ediyor. 7.11 üzerinde kalındıkça 7.30 seviyesine doğru yukarı yönlü eğilimin sürmesi beklenebilir. Ancak DolarTL kurunda yükselişlerin baskıyla karşılanacağı ortamın devam edeceğini düşünüyoruz.

Destekler: 7.11 / 7.00 / 6.85
Dirençler: 7.30 / 7.45 / 7.50

EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 7.6050 / 8.30 / 8.22
Dirençler: 8.88 / 8.91 / 9.00

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
VİOP 30 endeks kontratında spottaki 1570 altında kısa pozisyonlar taşınabilir. 1545 seviyesi altına sarkmalarda ilave kısa pozisyon alınabilir. Uzun pozisyonlar için aceleci olmamakta fayda var.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1545 - 1504 - 1485
Dirençler: 1600 - 1617 - 1630

Dolar Kontratı

Dolar VIOP kontratında spottaki 7.11 seviyesi stop loss alınarak 7.30 seviyesine doğru uzun pozisyon korunabilir. Buna karşın 7.11 seviyesinin altındaki seyirlerde temkinli olmak için uzun pozisyonu sonlandırmakta fayda var.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 7.11 / 7.00 / 6.85
Dirençler: 7.30 / 7.45 / 7.50

Ons Altın Kontratı

Ons altın VIOP kontratında uzun pozisyonlar için henüz uygun ortam oluşmadı. Ons altın spottaki 8.20 ve 8.50 dirençlerinden aşağı yönlü değerlendirmeler yapılabilir. Ons altında yükselişler satış fırsatı olarak kullanılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1800 / 1764 / 1752
Dirençler: 1820 / 1835 / 1850
Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Ekonomik Güven Endeksi (Şubat) 96,2
13:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Şubat) -14,8 -14,8
16:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Ocak) 0,70% 0,70%
16:30 USD Yüksek ABD Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Ocak) 1,10% 0,20%
16:30 USD Yüksek ABD GSYİH (Çeyreklik) (4. Çeyrek) 4,20% 4,00%
16:30 USD Yüksek ABD Kişisel Tüketim (4.Çeyrek) 1,50%
16:30 USD Yüksek ABD GSYİH Fiyat Endeksi (Çeyreklik) (4. Çeyrek) 2,00% 1,90%
16:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (Çeyreklik) (4.Çeyrek) 1,40% 1,40%
16:30 USD Yüksek ABD İlk İşsizlik Başvuruları (20 Şubat) 861K
16:30 USD Yüksek ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları (13 Şubat) 4.494K
18:00 USD Orta ABD Bekleyen Konut Satışları (Aylık) (Ocak) -0,20% -0,30%


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.