Günlük bülten (QNB Finansinvest)

Haftanın en önemli gündemi Fed’in toplantısı…


BIST 100: Endekste yukarı yönlü bir başlangıç bekliyoruz. 2060 ana direncinin üzerinde kalıcı olunması ile 2086 ve 2103 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 2000 ve 1986 destekler olup, endeksin 1986’nın üzerinde kalabilmesi kısa vadeli görünümü için önemli. Bu seviye üzerinde trade pozisyonları korunabilir…
 
TL Bonolar: İçeride kısa vadeli tahvil-bono faizleri Cuma günü yatay bir seyir izlerken, uzun vadeliler düşüş gösterdi. dün karışık bir seyir izledi. Bugün yurt içi piyasalarda olumlu havaya paralel içeride tahvil-bono faizlerinde geri çekilme görebiliriz. Gösterge tahvilde %24,70, 10 yıllık tahvilde ise %25,50 direnç seviyeleri olarak izlenebilir…
 
USD/TL: Gelişmekte olan ülke para birimleri bu sabah dolar karşısında karışık bir seyir izliyor. 15,00 olan psikolojik dirence yönelen dolar kuru bu seviyede güç kaybına uğradı. 14,66 önemli destek konumunda iken, 15,00 seviyesi ana direnç olarak geçerli. 14,66’nın altı yeniden 14,45 desteğine yönelim için takip edilebilir…
 
EUR/USD: ABD tahvil faizleri yükselirken, EUR/USD dolar lehine hareketle yeniden 1,09 desteğine geri çekildi. Paritede bu seviyenin altında 1,08 önemli destek olarak karşımıza çıkıyor. 1,10 ise direnç seviyesidir. Fed toplantısı öncesi paritede yukarı yönlü hareketler sınırlı kalabilir…
 
Günün Öne Çıkanları:

• Rusya ile Ukrayna arasında ateşkesin sağlanması için gerçekleştirilen müzakerelerin bir sonraki turunun bugün planlandığı bildirildi…

• ECB Başkanı Lagarde konuşma gerçekleştirecek…

• Eurogroup bir araya gelecek…


   
 
 
 
 
    16:30 Euro Bölgesi ECB Başkanı Lagarde konuşma gerçekleştirecek
  17:00 Eurogroup Toplantıs



   Ukrayna-Rusya arasında çatışma devam ederken, gelişmeler varlık fiyatlamaları üzerinde etkili olmaya devam ediyor. Görüşmelerde ilerleme sağlanabileceğine yönelik beklentiler ile bu sabah ABD vadeli endeks kontratları yukarı tepki vermiş durumda; yurt içi piyasalar da yeni haftaya olumlu başlangıç yapabilir. Haftanın geneline bakıldığında; dışarıda en önemli gündem maddesi Fed’in faiz kararı, içeride TCMB toplantısı olarak öne çıkıyor. Fed’in fiyat istikrarını korumak adına Çarşamba günü Kasım 2018’den bu yana ilk kez faiz artırımına gitmesi bekleniyor. Beklentiler ise 25 baz puanlık artırım yönünde. Öte yandan TCMB’nin ise politika faizini sabit bırakmasını bekliyoruz.


   2060 ana direncinin üzerini test eden BIST 100 Endeksi kâr satışları ile karşılaştı. Endeksin haftaya yukarı yönlü bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Endekste sıkışma içerisinde kısa vadeli olumlu görünüm korunuyor. 2060 ana direncinin üzerinde kalıcı olunması ile 2086 ve 2103 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 2000 ve 1986 destekler olup, endeksin 1986’nın üzerinde kalabilmesi kısa vadeli görünümü için önemli. Bu seviye üzerinde trade pozisyonları korunabilir. 2060’ın üzerinde trade amaçlı ek alım yapılabilir görüşündeyiz.


   TL cinsinden tahvil getirileri yüksek seyrini korusa da hafif gevşeme eğiliminde. Geçtiğimiz haftayı 2 yıllık tahvil getirisi %25,06’da, 5 yıllık %26,28’de ve 10 yıllık tahvil getirisi %25,71’den yaptı. 700’ün üzerine kadar çıkan CDS hafta kapaınışını 665’ten gerçekleştirdi. Geçtiğimiz birkaç hafta sert satış baskısı altında kalan Eurobond’ların fiyatlarında toparlanma eğilimi sınırlı kaldı.


   EUR/USD paritesinde 1,08 desteğinden başlayan tepki yükselişi 1,10 psikolojik eşiğinin üzerinde hız kesti ve geri geldi. Parite yeniden 1,09 desteğine kadar yaklaşmış durumda, 1,10 ana direnç konumunda. Dolar/TL’de süren yükseliş 14,66 desteğinin üzerinde, 15,00 direncinin altında bir seyir izliyor. Küresel finansal piyasalarda emtia fiyatları başta olmak üzere baskının yavaş yavaş ortadan kalkmasıyla TL’de de toparlanma görülebilir. 14,45 ve 14,66 seviyelerini destek olarak izliyoruz.


   Geçtiğimiz hafta Antalya’da başlayan Ukrayna ve Rusya dışişleri bakanlarının görüşmesi ve diplomasi kanalının açılmasıyla emtia piyasalarındaki fiyat yükselişleri sona ermiş durumda. Brent petrol 130 doların üzerine çıkmasının ardından 110 dolar direncinin altına kadar geriledi. Avrupa’da doğalgaz ve elektrik fiyatları rekor seviyelerden sert geri çekilmeye devam ederek enerji piyasasındaki aşırı oynaklığın sona erdiğini görüyoruz. Ons altın da tüm emtialardaki sert gevşemeye paralel eski rekor olan 2060 seviyelerinden 1974 desteğinin aşağısına kadar geriledi. 1960 desteği ve 2000 direnci arasında bulunan ons altında yön kısa vadede aşağı dönüyor.


   BIST 100 Endeksi’nde kısa vadeli görünüm olumlu. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.



  QNB Finansinvest
  https://www.qnbfi.com/
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
  Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.