Sabah Bülteni (Ahlatcı Yatırım)

BUGÜN DİKKATLER ABD TARIM DIŞI İSTİHDAM VERİSİNDE OLACAK…

NATO zirvesinin geride kalmasının ardından piyasalar ABD-Çin arasında gerçekleşmesi beklenen ticaret anlaşması konusunda beklentilerini sürdürmeye devam etti. 15 Aralık tarihinin her yaklaştığı yeni günde iki taraftan gelecek haber akışları riskli-güvenli varlıkları daha yüksek oynaklıkta etkileme potansiyelini güçlendirecek gibi görünüyor. Tabii ki geçen gün gelen haberlerde iki tarafın anlaşmaya yakın olduğu bilgileri daha fazla netlik kazanmaya başlar ve 15 Aralık öncesi bir tarih anlaşmanın imzalanması için ortaya konacak olursa bu durum riskli varlıklara olan ilgiyi daha da artırabilecektir. Tersi durumda bir anlaşma olmaz ise bu sefer 15 Aralık tarihinin ertelenip ertelenmeyeceği de gündeme gelebilecek. Gümrük vergilerinin anlaşma imzalanamadan devreye girmesi ise halihazırda düşmeye devam eden küresel ticaret hacminin daha da düşmesine neden olarak global ekonomik görünümde daha fazla bozulmalara neden olacak. Bu açıdan önümüzdeki hafta bu konu özelinde daha kritik öneme sahip olacak diyebiliriz.

Çin ticaret bakanlığı ise bu konuyla ilgili dün yaptığı açıklamada Çin ve ABD'nin ticaretle ilgili birinci faz anlaşmaya varması durumunda gümrük vergilerinin kesilmesi gerektiğini ve bazı ABD tarifelerinin bu anlaşma için geri alınması gerektiği yönündeki tutumunu sürdürdüğünü söyledi. Trump ise dün yine ticaret görüşmelerinin iyi gittiğini tekrarladı.

Dün bu konu dışında ayrıca gelen bazı verileri de takip ettik. Bu verilerin başında ise Euro Bölgesi 3.çeyrek büyüme ikinci tahmin verisi ön plandaydı. Euro Bölgesi'nde ekonomi üçüncü çeyrekte bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 0.2 büyüyerek ilk tahmine göre değişmedi. Tüketici harcamaları çeyreklik yüzde 0.5, yıllık yüzde 1.5 arttı. Kamu harcamaları çeyreklik yüzde 0.4, yıllık yüzde 1.7 artış kaydetti. İhracat çeyreklik yüzde 0.4 artarken ithalat yüzde 0.6 arttı.

Hafta ortasında ABD ADP özel sektör istihdam verisinin beklentinin oldukça altında kalarak işsizlik oranının yükselebileceğine dair sinyallerin alınmasından sonra dün işsizlik maaşı başvuruları geçen hafta için 7 ayın en düşük seviyesine inerek istihdam piyasasının güçlü seyrini sürdürdüğünü gösterdi. Açıklanan veriye göre işsizlik maaşına başvuranların sayısı 30 Kasım'da sona eren haftada 10 bin azalarak 203 bine geriledi. Bu, Nisan'dan beri görülen en düşük seviye oldu. Ayrıca ABD dış ticaret açığı Ekim ayında yaklaşık 1-1.5 yıl içindeki en düşük seviyesine geriledi. Dış ticaret açığı %7,6 azaldı ve Mayıs 2018'den bu yana en düşük seviye olan 47.2 milyar Dolar seviyesine düşüş gösterdi. Ticaret müzakerelerine dair iyimser beklentiler devam ederken dün ABD 10 yıllıklarının da %1.8 seviyesine yaklaştığı gözlendi. ABD endeksleri de günü pozitif kapattı.

Yurtiçinde ise TCMB'nin '2020 yılı para ve kur politikası' takip edildi. Açıklanan politika metnin 2020 yılında TCMB'nin her ay Para Politikası Kurulu toplantısı yapacağı bildirildi. Bununla birlikte 2019 yılı için nominal 18,9 milyar TL olarak belirlenen TCMB açık piyasa işlemleri portföy nominal büyüklüğünün, 2020 yılında azami TCMB analitik bilanço aktif toplamının yüzde 5'i olarak belirlenmesini planladığını açıkladı. Son duruma göre 633 milyar TL olan bilanço büyüklüğüne göre APİ nominal büyüklüğü yaklaşık 32 milyar TL'ye ulaşıyor.

Ayrıca açıklanan haftalık veriye göre YP Mevduatları, 29 Kasım yurt içi yerleşiklerin yabancı para mevduatları önceki haftaya göre 1,39 milyar USD azaldı ve 193,76 milyar USD oldu. Gerçek kişilerin mevduatı 350 milyon USD azalarak 120,34 milyar USD; tüzel kişilerin mevduatı 1,04 milyar USD azalarak 73,42 milyar USD oldu. Bugün ABD tarım dışı istihdam verileri yakından takip edilecek.

USDTRY

Haftanın dördüncü işlem gününde yurtiçinde zayıf ekonomik veri akışı devam ederken, net bir yön belirlemeden yatay bant içinde hareketine devam ettiği görüldü. Türk varlıkları ve piyasaların 12 Aralık'taki TCMB PPK Toplantısına odaklandığı gözlenirken, Çarşamba günü ABD'de açıklanan ISM Hizmet PMI ve ADP Özel Sektör verilerinin beklentilerin altında gerçekleşmesinin dün, Dolar üzerindeki sınırlı etkileri takip edilmeye devam edildi. Gün içerisinde ABD'de dış ticaret açığı Kasım ayında bir önceki aya göre 47,2 milyar dolar ile gerilediği izlenirken, açıklanan ABD Fabrika Siparişleri ise Ekim ayında beklentilere paralel olarak yüze -0,8'den yüzde 0,3 seviyesine yükseldiği görüldü. Gün sonunda, kurun sınırlı kazançlarına devam ettiği izlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, Dolar'ın 5,7497 seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. Gelebilecek alımlar ile birlikte kurdaki eğilimin yukarı yönlü hareketine devam etmesi durumunda 5,76, 5,77 ve 5,79 seviyeleri takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Gelebilecek olası satışlar ile kurdaki eğilimin aşağı yönlü hareketinde ise 5,73, 5,71 ve 5,69 destek seviyeleri takip edilebilir.

EURTRY

Haftanın dördüncü işlem gününde, Eurostat verilerine göre Euro Bölgesi'nde ekonomi üçüncü çeyrekte bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 0,2 büyüyerek ilk tahmine göre değişmediği görüldü. Perakende Satışlar verisinin Ekim ayında bir önceki aya göre yüzde 0,6 düşerken, bir önceki yıla kıyasla yüzde 1,4 artmasının sınırlı etkileri takip edildi. Yurtiçinde zayıf ekonomik veri akışı devam ederken, Türk varlıkları ve piyasaların 12 Aralık'taki TCMB PPK Toplantısına odaklanmaya devam ettiği izlendi. Gün sonunda, açıklanan veriler ile birlikte çaprazın art arda dördüncü gününde de kazançlarına devam ettiği görüldü.

Teknik olarak incelediğimizde, kurun 6,3895 seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 6,37 destek seviyesinin üzerinde kaldığı sürece yukarı doğru eğilimin devam etmesi durumunda sırası ile 6,41, 6,42 ve 6,44 seviyeleri takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Gelebilecek olası satışlar ile kurdaki eğilimin aşağı yönlü olmasında ise 6,37, 6,35 ve 6,33 destek seviyeleri takip edilebilir.

EURUSD

Haftanın dördüncü işlem gününde, Eurostat verilerine göre Euro Bölgesi'nde ekonomi üçüncü çeyrekte bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 0,2 büyüyerek ilk tahmine göre değişmediği görüldü. Perakende Satışlar verisinin Ekim ayında bir önceki aya göre yüzde 0,6 düşerken, bir önceki yıla kıyasla yüzde 1,4 artmasının sınırlı etkileri izlendi. Gün içerisinde ABD'de dış ticaret açığı Kasım ayında bir önceki aya göre 47,2 milyar dolar ile gerilediği izlenirken, açıklanan ABD Fabrika Siparişleri ise Ekim ayında beklentilere paralel olarak yüze -0,8'den yüzde 0,3 seviyesine yükseldiği gözlendi. Gün sonunda, açıklanan veriler ve haber akışına bağlı olarak paritenin kazançlarını sürdüğü izlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, paritenin 1,11 seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 1,1085 destek seviyesinin üzerinde kalmaya devam etmesi durumunda sırası ile 1,1115, 1,1130 ve 1,1150 seviyeleri takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Paritenin aşağı yönlü harekete geçilmesi durumunda ise 1,1085, 1,1070 ve 1,1050 destek seviyeleri takip edilebilir.

XAUUSD

Çarşamba günü, ABD ve Çin, Hong Kong ve Sincan bölgesine ilişkin açıklamalarla gerilimin artmasına karşın, ticaret anlaşmasının birinci fazında geri çekilecek tarifelerin miktarı konusunda anlaşmaya varmaya yaklaşıldığı yönündeki haber akışı ile Ons Altın'ın gerilediği gözlenmişti. Gün içerisinde sakın veri akışı devam ederken, beklentilere paralel açıklanan ABD Fabrika Siparişleri verisi ile birlikte gün sonunda Ons Altın'ın yatay hareketini sürdürdüğü gözlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, Ons Altın'ın 1475 Dolar seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. Artan talep ile Ons Altın'ın yukarı yönlü hareketine devam etmesi durumunda sırası ile 1481, 1486 ve 1490 seviyeleri takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Olası bir aşağı yönlü harekete geçiş durumunda ise 1471, 1466 ve 1461 destek seviyeleri kısa vadede takip edilebilir.

GBPUSD

Çarşamba günü İngiltere'de açıklanan Hizmet ve Bileşik PMI verileri etkileri devam ederken, haftanın dördüncü işlem gününde, İngiltere'de yapılan seçim anketlerinde Muhafazakar Partinin İşçi Partisi karşısında önde gitmesi ve aranın açılmaya devam etmesi ile paritenin kazançlarını 1,31 seviyesi üzerinde sürdürmeye devam ettiği izlendi. Gün içerisinde ABD'de dış ticaret açığı Kasım ayında bir önceki aya göre 47,2 milyar dolar ile gerilediği gözlenirken, açıklanan ABD Fabrika Siparişleri ise Ekim ayında beklentilere paralel olarak yüze -0,8'den yüzde 0,3 seviyesine yükseldiği takip edildi. Gün sonunda, Birleşik Krallık'ta olumlu görünüm devam ederken paritenin kazançlarını sürdürdüğü izlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, GBP/USD paritesinin 1,3158 seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 1,3120 destek seviyesinin üzerinde kaldığı sürece gelebilecek alımlar ile paritedeki yukarı yönlü eğilimin devam etmesi durumunda 1,3190, 1,3230 ve 1,3270 takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Gelebilecek olası satışlar ile paritedeki eğilimin aşağı yönlü hareketinde ise 1,3120, 1,3075 ve 1,3040 destek seviyeleri takip edilmelidir.

USDJPY

Çarşamba günü, ABD'nin Çinli yetkililere yönelik yaptırım öngören yasa tasarısı ile birlikte kazançlarına devam ettiği izlenmişti. Haftanın dördüncü işlem gününde ise Japonya'da sakin ekonomik veri akışı devam ederken, ABD'de dış ticaret açığı Kasım ayında bir önceki aya göre 47,2 milyar dolar ile gerilediği izlenirken, açıklanan ABD Fabrika Siparişleri ise Ekim ayında beklentilere paralel olarak yüze -0,8'den yüzde 0,3 seviyesine yükseldiği görüldü. Japon Yeni, ABD ile Çin arasındaki ticaret gelişmelerine takip olarak yükselmeye devam ettiği görülürken gün sonunda USDJPY paritesinin kayıplarını sürdüğü gözlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, USD/JPY paritesinin 108,75 seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 108,95 direnç seviyesinin altında kaldığı sürece aşağı yönlü eğilimin devam etmesi durumunda sırası ile 108,55, 108,35 ve 108,15 seviyeleri takip edilmesi gereken önemli destek seviyeleridir. Gelebilecek olası alımlar ile paritedeki eğilimin yukarı yönlü olması durumunda ise 108,95, 108,15 ve 109,40 direnç seviyeleri takip edilebilir.

HAM PETROL

Geçtiğimiz hafta, ABD ile Çin ticaret gerginliğinin artması ile Ham Petrol fiyatlarında sert bir düşüş yaşadığı görülmesi ile piyasaların dün gerçekleşecek olan OPEC + koalisyonunun toplantıya odaklandığı izlenmişti. Haftanın dördüncü işlem gününde ise ticaret gelişmeleri, küresel haber akışı ve OPEC + koalisyonunun gerçekleştirmeye devam ettikleri toplantıda üretim politikası konusunda üretim kesintisinin günlük 500 bin varil daha artırtıp arttırmayacakları yönündeki haberler ile birlikte Petrol'ün dünkü kapanışa göre yüksek seyrettiği görülürken, gün sonunda Hem Petrol fiyatlarının sınırlı yükselişine devam ettiği izlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, Ham Petrolün 58,36 Dolar seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 57,80 destek seviyesinin üzerinde kaldığı sürece gelebilecek alımlar ile Ham Petrol'deki yukarı yönlü eğilimin devam etmesi durumunda 58,90, 59,50 ve 60,10 takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Gelebilecek olası satışlar ile eğilimin aşağı yönlü hareketinde ise 57,80, 57,40 ve 56,80 destek seviyeleri takip edilmelidir.

XAGUSD

Çarşamba günü, ABD ve Çin, Hong Kong ve Sincan bölgesine ilişkin açıklamalarla gerilimin artmasına karşın, ticaret anlaşmasının birinci fazında geri çekilecek tarifelerin miktarı konusunda anlaşmaya varmaya yaklaşıldığı yönündeki haber akışı ile Gümüşün gerilediği takip edilmişti. Gün içerisinde sakın veri akışı devam ederken, ABD'de beklentilere paralel açıklanan Fabrika Siparişleri verisinin sınırlı etkileri takip edilirken, gün sonunda Gümüş'ün dar bant aralığında kazançlarını sürdüğü izlendi.

Teknik olarak incelediğimizde, Gümüş'ün 16,95 Dolar seviyesinde belirleyici olmaya devam ettiği gözlendi. 16,80 destek seviyesinin üzerinde kaldığı sürece gelebilecek alımlar ile yukarı yönlü eğilimin devam etmesi durumunda 17,15, 17,30 ve 17,45 takip edilmesi gereken önemli direnç seviyeleridir. Gelebilecek olası satışlar ile Gümüş'teki eğilimin aşağı yönlü hareketinde ise 16,80, 16,60 ve 16,45 destek seviyeleri takip edilmelidir.

 Ahlatcı Yatırım Menkul Değerler
 http://www.ahlforex.com.tr
   
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.