Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası
Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Ocak): Türkiye cari işlemler dengesi en son Aralık ayında 3,84 Milyar $ açık verdi. Ocak ayını işaret edecek verinin 7,25 milyar $ açık vermesi bekleniyor. Veri Türk Lirası ve TL varlıklar üzerinde etkili olabilir (10:00)

Türkiye Sanayi Üretimi (Ocak): Sanayi üretimi verisi sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını göstermektedir. İmalat sektörü, hesaplamada ağırlığı en yüksek olan sektördür. Veri, son olarak Aralık ayında yıllık %14,40 artış gösterdi. Ocak ayına yönelik %9,70 artışa işaret etmesi bekleniyor. Veri Türk Lirası ve TL varlıklar üzerinde etkili olabilir. (10:00)

TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi: Finansal ve reel sektörde uzman kişilerin çeşitli makroekonomik değişkenlere ilişkin beklentilerinin izlendiği anket, kısa vadede TL üzerinde etkili olmasa da orta ve uzun vadeli beklentileri şekillendiriyor olması açısından önemlidir. (10:00)

Almanya TÜFE (Şubat): TÜFE, enflasyon değişimini ölçmek için kullanılan önemli bir veridir. Bireyin satın alma gücünde ne ölçüde azalma yada artış olduğunu göstermektedir. Veri ön yayın ve nihai veri olmak üzere her ay iki kere açıklanır. Şubat ayına ait ilk okuma verisi aylık %0,1 yıllık %5,1 artışa işaret etmişti. Nihai verinin ilk okuma verisine paralel gelmesi bekleniyor. Verinin beklentilerden sapma göstermesi halinde Euro’da sınırlı hareketlilik gözlenebilir. (16:00)

İngiltere Sanayi Üretimi (Ocak): Sanayi üretimi verisi sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını göstermektedir. İmalat sektörü ağırlığı en yüksek olan sektördür. Veri en son Aralık ayında aylık %0,3, yıllık %0,4 artış gösterdi. Ocak ayına ait verinin aylık bazda %0,1, yıllık bazda %1,9 büyümesi bekleniyor. Veri, beklentilerden sapması halinde Sterlin’de hareketliliğe sebep olabilir. (10:00)

Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, ABD Başkanı Joe Biden ile bir telefon görüşmesi gerçekleştirdi.

ABD
ABD'de enflasyon 40 yılın zirvesini yeniledi. Ocak ayında yüzde 7,5 seviyesinde olan yıllık enflasyon Şubat'ta yüzde 7,9'a yükseldi.

ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, Fed'in Rusya'nın Ukrayna'ya saldırısının enerji ve diğer emtia faaliyetlerinde yol açtığı yükselişin hızlandırdığı enflasyon ile mücadele için faiz artırmasının ABD ekonomisinde resesyona değil, "yumuşak iniş"e yol açmasını beklediğini söyledi.

Beyaz Saray Sözcüsü Jen Psaki yaptığı açıklamada, Rusya’nın kimyasal silah kullanabileceğine yönelik uyarıda bulunurken, "ABD, gerginliği tırmandıracak adımlar atmaktan kaçınıyor. Uluslararası bir savaşa yol açmayacağız." şeklinde konuştu

ABD Başkanı Joe Biden, ABD’de enflasyonun son 40 yılın en yüksek seviyesine çıkmasının nedeninin Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin’in Ukrayna’yı işgali olduğunu ifade etti.

ABD'de Senato Ukrayna'ya 13,6 milyar dolar yardımı içeren 1,5 trilyon dolarlık fonlama yasa tasarısına onay verdi.

ABD'de federal bütçe açığı Şubat ayında geçen yılın aynı ayına göre daraldı.

ABD Çalışma Bakanlığı'nın verilerine göre işsizlik maaşı başvuruları tahminlerin üstünde artarak 11 bin yükselişle 227 bine yükseldi.

Avrupa
Almanya Başbakanı Olaf Scholz, AB Liderler Zirvesi öncesi yaptığı açıklamada, Ukrayna’nın Avrupa Birliği’ne (AB) hızlı katılım talebini desteklemediğini ifade etti. Fransa Cumhurbaşkanı Emmanuel Macron, Avrupa Birliği'nin Ukrayna'ya üyelik kapısını kapatmasının adil olmayacağını, ancak AB'nin hali hazırda bir savaşın içinde olan Ukrayna'ya üyelik kapısını da açamayacağını söyledi.

Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin, Batı tarafından kendilerine uygulanan ekonomik ambargolar için, “Zaten uygulanacaktı” dedi.

Polonya'nın elindeki MiG-29 savaş uçaklarının Ukrayna'ya gönderilmesine karşı çıkan ABD Savunma Bakanlığı'nın Ukrayna'ya Rus yapımı hava savunma sistemleri göndermenin Ukrayna'nın savunmasına daha faydalı olacağını savundu.

Asya
Çin Başbakanı Li Keqiang, Çin kadar büyük bir ekonomi için 2022 yılında GSYH'nın yüzde 5,5'i civarında bir büyümeyi başarmanın kolay bir şey olmayacağını söyledi.

Dünya
Moody's, Belarus'un kredi notunu Rusya-Ukrayna savaşı nedeniyle düşürdü.

İran Dışişleri Bakanı, ABD'nin gerçekçi ve tutarlı hareket etmesi halinde iyi ve sağlam bir nükleer anlaşmaya varılabileceğini söyledi.

IMF Başkanı Kristaline Georgieva, Ukrayna savaşı ve Rusya'ya uygulanan büyük yaptırımların küresel ticarette daralmayı tetikleyeceğini, gıda ve enerji fiyatlarını keskin şekilde yükselteceğini ve IMF'i küresel büyüme tahminlerini gelecek ay düşürmeye zorlayacağını söyledi.

Forex Yorumları
Ons altında yön kararsız
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1985 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Ons altın Rusya-Ukrayna arasındaki gelişmelere odaklandı. Geçtiğimiz gün Zelenski'nin açıklamalarıyla sert düşüş gösteren emtiada dün Antalya'da gerçekleşen dışişleri bakanlarının toplantısı izlendi. Açıklamalardan somut bir gelişme çıkmazken ons altın tekrar 2000 üzerine yöneldi. Değerli metalde dalgalı bir seyir izleniyor. Diğer taraftan dün ABD'den gelen enflasyon rakamları izlendi. TÜFE %8,90 ile bekltnetiye paralel gelirken çekirdek TÜFE %5,90'lık beklentileri aşarak %6,50 oldu. Verinin ardından ABD'nin 10 yıllık tahvil faizleri %2 seviyesine yöneldi. Güçlenen tahvil faizleri de emtia üzerinde baskı yaratmasına karşın Rusya-Ukrayna belirsizliği baskıyı hafifletiyor. Bugün Almanya'dan enflasyon rakamları izlenecek.

Teknik Analiz: Ons altın 2000 seviyesi yakınlarında dalgalı bir seyir içerisinde. Geri çekilmelerde 8 günlük ortalamaya denk gelen 1981 seviyesinden destek aldığı izleniyor. Bu seviyenin de altına sarkması halinde ons altında satışlar derinleşebilir. Mevcut görünümde yeni pozisyonlanmalar için çok aceleci olmamakta fayda var. Yükselişlerde 2000 direnci takip edilecek.

Destekler: 1981 / 1950 / 1920
Dirençler: 2000 / 2020 / 2050

Petrolde satıcılı seyir

Petrol fiyatları Rusya - Ukrayna bölgesindeki gerilimin ardından kar satışlarının devam etmesi birlikte perşembe günü satıcılı seyretti. Petrol arzına ilişkin endişeler ve batı ülkelerinin Rusya petrolüne karşı yaptırım uygulayacağı beklentileri petrol fiyatlarında artışa neden olmuştu.Almanya Başbakanı Olaf Scholz, AB Liderler Zirvesi öncesi yaptığı açıklamada, Ukrayna’nın Avrupa Birliği’ne (AB) hızlı katılım talebini desteklemediğini ifade etti. Fransa Cumhurbaşkanı Emmanuel Macron, Avrupa Birliği'nin Ukrayna'ya üyelik kapısını kapatmasının adil olmayacağını, ancak AB'nin hali hazırda bir savaşın içinde olan Ukrayna'ya üyelik kapısını da açamayacağını söyledi. Diğer taraftan ABD'de enflasyon verileri açıklandı. Ocak ayında yüzde 7,5 seviyesinde olan yıllık enflasyon Şubat'ta yüzde 7,9'a yükseldi. ABD Başkanı Joe Biden, ABD’de enflasyonun son 40 yılın en yüksek seviyesine çıkmasının nedeninin Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin’in Ukrayna’yı işgali olduğunu ifade etti.

WTI Teknik Analiz: Sabah saatlerinde WTI 106,6 seviyesinde fiyatlanıyor. Rusya - Ukrayna savaşı kaynaklı yükselişlerin ardından petrol de kar satışları devam ediyor. WTI'da 106,23 ve 100,60 seviyesi destek olarak takip edilebilir. Yukarıda ise 111,15 seviyesi direnç oluşturabilir.

Dirençler: 111,15 / 115,00 / 120,45
Destekler: 106,23 / 100,60 / 96,25

Brent Teknik Analiz: Brent petrolde kar satışları 109,50 seviyesine kadar devam etti. Brent petroldeki geri çekilmenin devam etmesi durumunda aşağıda 107,28 ve 100,25 seviyeleri destek olarak takip edilebilir. Yukarıda ise yükselişlerde 114,86 seviyesi direnç oluşturabilir.

Dirençler: 114,86 / 117,92 / 124,06
Destekler: 107,28 / 104,56 / 100,25

EURUSD güne tepki alımları ile başladı

Forex piyasalarında EURUSD haftanın son işlem gününe hafif alıcılı başladı. Sabah saatlerinde 1,1002 seviyesinde işlem gören paritede bugün ABD Michigan Tüketici Hissiyatı ve Almanya TÜFE verileri yakından takip edilecek. Açıklanacak olan verilerin beklentilerden sapması halinde paritede hareketlilik meydana gelebilir. Diğer taraftan Rusya - Ukrayna savaşı ile ilgili gelişmeler risk iştahını ve paritedeki seyirde etkili olabilir. Haber bazlı hareketlere dikkatli olunması önemli olacaktır. ABD'de enflasyon 40 yılın zirvesini yeniledi. Ocak ayında yüzde 7,5 seviyesinde olan yıllık enflasyon Şubat'ta yüzde 7,9'a yükseldi. Verinin açıklanması ile birlikte EURUSD'de bir geri çekilme gözlemlendi. ABD Başkanı Joe Biden, ABD’de enflasyonun son 40 yılın en yüksek seviyesine çıkmasının nedeninin Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin’in Ukrayna’yı işgali olduğunu ifade etti.

Teknik Analiz: EURUSD perşembe günü ABD TÜFE verilerinin açıklanması ile birlikte satış baskısı altında kaldı. Parite haftanın dördüncü işlem gününde 1,1070 seviyesinden 1,0978 seviyesine geriledi ve destek çizgisinin bulunduğu 1,1009 seviyesinin altına geriledi. Haftanın son işlem gününe hafif alıcılı başlayan parite 1,1009 seviyesini yeniden test ediyor. 1,1009 seviyesinin üzerine yükselişlerde yukarı yönlü hareketler devam edebilir. Buna karşın paritenin 1,1009 seviyesi üzerine yükselmekte başarılı olamaması halinde satıcılı seyir baskın olabilir. Aşağıda 1,0906 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler: 1,1009 / 1,1072 / 1,1190
Destekler: 1,0906 / 1,0814 / 10773

DolarTL jeopolitik risklerden etkileniyor
Rusya - Ukrayna savaşında tansiyonu azaltacak açıklamalar yapılmaması ve iki ülke arasında gerçekleşen dünkü görüşmede somut kararlar alınamaması ile riskli varlıklardan kaçış süreci devam etmektedir. Çarşamba günü diplomatik çözüm umuduyla piyasalarda oluşan iyimserlik devam etmedi. Diğer taraftan, dün açıklanan veri ile ABD’de yıllık enflasyon Şubat ayında %7,5 seviyesinden %7,9’a yükseldi. Enflasyon verisi sonrası ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, Rusya'nın Ukrayna'ya yönelik saldırısı nedeniyle enflasyonun bu yıl rahatsız edici düzeyde yüksek kalmasının beklendiğini ifade etti. Önümüzdeki hafta Fed toplantısı var ve Fed toplantısında açıklanacak faiz kararı ile ne ölçüde sıkılaşma mesajlarının verilebileceği piyasanın yakın takibinde olacak. Rusya - Ukrayna savaşı enflasyon görünümünü yukarı tutarken ekonomik büyümeyi ise olumsuz etkiliyor. Avrupa Merkez Bankası dün gerçekleştirdiği toplantıda faizi sabit tuttu. Ancak, Rusya-Ukrayna savaşının ekonomik aktiviteyi ve enflasyonu etkilemesi beklendiği için büyüme beklentilerini aşağı, enflasyon beklentilerini yukarı yönlü revize etti. Yaşanan gelişmelerin ardından DolarTL yukarı yönlü seyrini sürdürüyor. Haftaya 14.23 seviyesinde başlayan kur, bu sabah 14.88 seviyesinde bulunmaktadır. Bugün yurt içinde cari işlemler dengesi, sanayi üretimi ve TCMB piyasa katılımcıları anketi takip edilecek. Yurt dışında ise ABD Michigan tüketici hissiyatı ve Almanya Tüfe verisi izlenecek.

Teknik Analiz: DolarTL hafta genelinde yukarı yönlü seyrini sürdürerek 14.88 seviyesine yükseldi. Kurdaki rahatlamadan bahsedebilmek için ilk etapta 14.80 seviyesi altında seyirlere ihtiyaç var. 14.80 seviyesi üzerinde seyirler korunması durumunda yukarı yönlü seyirler devam edebilir. 14.91 direnç seviyesinin aşılması durumunda 15.10 seviyesi direnç olarak takip edilebilir.

Destekler: 14.80 / 14.65 /14.45
Dirençler: 14.91 / 15.10 / 15.63

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 16.28 / 16.16 / 16.05
Dirençler: 16.48 / 16.66 / 16.84

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
Viop 30 kontratında spot 2280 üzerinde kalıcı olunması halinde alım yönlü pozisyonlar artırılabilir. Risk almak isteyen yatırımcılar 2280 altına doğru sarkmalarda stop loss kullanımı kaydıyla 2240 desteğine doğru satış yönlü değerlendirmeler yapabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 2320 / 2400 / 2520
Destekler: 2280 / 2239 / 2218

Dolar Kontratı
DolarTL VIOP kontratında spottaki 14.80 seviyesi üzerinde seyirlerin korunması durumunda uzun pozisyonlar sürdürülebilir. 14.91 direnç seviyesinin aşılması halinde yukarıda 15.10 seviyesi takibe alınabilir. 14.80 seviyesi altında görülebilecek geri çekilmeleri ise 14.65 seviyesine kadar takip etmekte fayda var.

Spot USDTRY teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 14.80 / 14.65 /14.45
Dirençler: 14.91 / 15.10 / 15.63

Ons Altın Kontratı
Viop 30 kontratında spot 2280 üzerinde kalıcı olunması halinde alım yönlü pozisyonlar artırılabilir. Risk almak isteyen yatırımcılar 2280 altına doğru sarkmalarda stop loss kullanımı kaydıyla 2240 desteğine doğru satış yönlü değerlendirmeler yapabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 2320 / 2400 / 2520
Destekler: 2280 / 2239 / 2218

Ekonomik Takvim
10:00 TRY Yüksek Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Ocak) -7,25B -3,84B
10:00 TRY Yüksek Türkiye Sanayi Üretimi (Yıllık) (Ocak) 9,70% 14,40%
10:00 TRY Yüksek TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi (Mart)
10:00 EUR Yüksek Almanya TÜFE (Aylık) (Şubat) 0,90% 0,40%
10:00 EUR Yüksek Almanya TÜFE (Yıllık) (Şubat) 5,10% 4,90%
10:00 GBP Yüksek İngiltere Sanayi Üretimi (Aylık) (Ocak) 0,10% 0,30%
10:00 GBP Yüksek İngiltere Sanayi Üretimi (Yıllık) (Ocak) 1,90% 0,40%
10:00 GBP Yüksek İngiltere İmalat Üretimi (Aylık) (Ocak) 0,20% 0,20%
10:00 GBP Yüksek İngiltere İmalat Üretimi (Yıllık) (Ocak) 3,10% 1,30%
16:00 GBP Yüksek İngiltere Ulusal Ekonomik Ve Sosyal Araştırma Enstitüsü GSYİH Tahmini (Şubat) 0,60%
0,90%
18:00 USD Yüksek ABD Michigan Tüketici Hissiyatı (Mart) 61,4 62,8



 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.