Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası

Kapasite Kullanım Oranı & Reel Sektör Güven Endeksi (Ekim): Kapasite kullanım oranı, imalat sektöründe faaliyet gösteren kuruluşların mevcut üretim kapasitelerine göre ne miktarda üretim yaptığını gösterir. En son Eylül ayında %78.1 seviyesinde açıklanan verinin Ekim ayına yönelik beklentisi bulunmuyor. Verinin %78.1’den yüksek gelmesi piyasa tarafından olumlu algılanabilir. İmalat sanayinde faaliyet gösteren 1727 iş yerinin anket sonuçlarına göre hazırlanan Türkiye reel sektör güven endeksi ise Eylül ayında bir önceki aya göre 0.5 puan düşüşle 113.4 seviyesine geriledi. Ekim ayını yansıtacak verinin 113.4 seviyesi üstünde gelmesi piyasaya olumlu yansıyabilir. (10:00)

Almanya IFO İş Ortamı Endeksi & Anlık Değerlendirme & Beklentiler Endeksi (Ekim): Almanya IFO iş ortamı endeksi imalat, toptan, inşaat ve perakende sektörlerinden yaklaşık 7 bin firmanın yanıtladığı anket sonuçlarından derlenerek oluşturulur. Eylül ayında IFO iş ortamı endeksi 98.8, IFO anlık değerlendirme endeksi 100.4, IFO beklentiler endeksi 97.3 seviyesinde açıklandı. Ekim ayını yansıtacak iş ortamı endeksinin 97.8, beklenti endeksinin 96.1, anlık değerlendirme endeksinin 99.3 seviyesinde açıklanması bekleniyor. (11:00)

Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), TL cinsinden tesis edilen zorunlu karşılıklara uygulanan faiz/nema oranını yüzde 12,5’ten yüzde 10,5’e indirdi. Yabancı para mevduat/katılım fonundan, TL mevduat/katılım fonuna dönüşüm uygulaması kapsamında ise yüzde 18 olarak uygulanan oran yüzde 16’ya düşürüldü.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası'nın (TCMB) 2 puanlık faiz indirimini takiben kamu bankalarının da kredi faizlerinde yaklaşık 2 puanlık indirim yapacağı belirtildi.

S&P, halihazırda Türkiye'nin döviz cinsinden kredi notunu "B+", yerel para birimi cinsinden kredi notunu "BB-" ve kredi notu görünümünü ise "durağan" olarak teyit etti.

Türkiye Sigorta Birliği üyelerinin 2021 yılı Eylül sonu itibarıyla toplam prim üretimi geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 19,1 arttı/

Türkiye ikinci el online binek ve hafif ticari araç pazarında satışlar, eylülde bir önceki aya göre yüzde 19 azalarak 113 bin 964 olurken, araç fiyatları yaklaşık yüzde 1,6 yükseldi.

Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası’nda Fiziki Teslimatlı DolarTL Vadeli İşlem ve Opsiyon Sözleşmelerini işleme açtı.

ABD
ABD Hazine Bakanı Janet Yellen, fiyat artışlarının 2022 yılının ilk yarısı boyunca yüksek kalmasını beklediğini, ancak ABD’nin enflasyonun kontrolünü kaybetme riski ile karşı karşıya olduğu yolundaki eleştirileri kabul etmediğini söyledi.

Fed Başkanı Jerome Powell, ABD ekonomisine dair yaptığı açıklamalarda, ekonomik toparlanmanın çok dengesiz olduğunu ve enflasyonun beklenenden daha kalıcı olabileceğini söyledi.

Temsilciler Meclisi Başkanı Nancy Pelosi, sosyal altyapı paketi konusunda Kongre’nin bir anlaşmaya yakın olduğunu söyledi.


Avrupa
İngiltere’de 10 yıllık başa baş faizi 3 baz puana varan yükselişle yüzde 4,17’ye çıktı ve 1996’dan bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.

Rusya Merkez Bankası politika faizini 75 baz puan artışla yüzde 7,50'ye çıkardı.

Ekim ayında İngiltere imalat PMI 57,7 (Beklenti: 55,8), hizmet PMI 58 (Beklenti: 54,5), bileşik PMI 56,8 (Beklenti: 54) seviyesinde gerçekleşti.

Ekim ayında Almanya imalat PMI 58,2 (Beklenti: 56,5), hizmet PMI 52,4 (Beklenti: 55), bileşik PMI 52 (Beklenti: 54) seviyesinde gerçekleşti.

Ekim ayında Euro Bölgesi imalat PMI 58,5 (Beklenti: 57), hizmet PMI 54,7 (Beklenti: 55,5), bileşik PMI 54,3 (Beklenti: 55,2) seviyesinde gerçekleşti.

İngiltere perakende satışlar Eylül ayında aylık bazda yüzde 0,2 yıllık bazda yüzde 1,3 azaldı. çekirdek perakende satışlar ise yıllık bazda yüzde 2,6 düştü.

Asya
Çin Merkez Bankası (PBOC) tarafından yapılan açıklamada piyasaya 2.2 faizle 7 günlük ters repo işlemi yöntemiyle 200 milyar yuan likidite sağlandığı bildirildi.

Enerji krizi yaşayan Çin'de yönetim krizden çıkış yolları ararken Devlet Başkanı Şi Jinping petrol endüstrisinde tedariklerin garanti altına alınması uyarısında bulundu.

Ekim ayında Japonya imalat PMI 53,0 (Önceki: 51,5), hizmet PMI 50,7 (Önceki: 47,8), bileşik PMI 50,7 (Önceki: 47,9) seviyesinde gerçekleşti.

Dünya
Suudi Arabistan, "Yeşil Suudi Girişimi Forumu"nun ilk oturumunda, 2060 yılına kadar sıfır karbon emisyonuna ulaşmayı hedeflediğini duyurdu.
Forex Yorumları

Ons altında yön arayışı sürüyor
Ons altın forex piyasasında sabah saatlerinde 1786 seviyesi yakınlarında işlem görüyor. Ons altın Dolar Endeksinin 94 altındaki seyrinden güç alarak cuma günü 1813 seviyesine kadar yükseldi. O sırada Fed Başkanı Powell, varlık alımlarını azaltmaya başlama yolunda olduklarını ve 2022 ortasına kadar varlık alımlarını sonlandırmayı hedeflediklerini açıkladı. Ons altın kazançlarının çoğunu geri verirken haftayı 1792 seviyesinde tamamladı. Tapering açıklamalarına rağmen Dolar Endeksi bu sabah 93.50 yakınlarında, ABD 10 yıllıkları ise %1.64 yakınlarında fiyatlanıyor. Geçtiğimiz haftalara göre nispeten düşük seviyeler ons altına güç veriyor. ABD Hazine Bakanı Yellen ise, ABD’nin enflasyon üzerindeki kontrolünü kaybetmediğini ve enflasyonun gelecek yılın ikinci yarısında normale dönebileceğini söyledi. Bu konuda gelebilecek açıklamaların devam etmesi altında enflasyon endişeleriyle güvenli varlık alımlarını azaltabilir. Bugün veri kanadında takip edilecek önemli bir veri bulunmuyor. Dolar Endeksi ve tahvil faizleri değerli metal üzerinde önemli olmaya devam edebilir.

Teknik Analiz: Ons altın cuma günü 1813 seviyesine kadar yükseldikten sonra 200 günlük ortalamasında günü tamamladı. Bu sabah tekrar 200 günlük ortalamasının üzerine çıkan ons altında 1800 direncine yaklaşan emtiada bu seviye yakınlarında alım yapılması riskli olabilir. Buna karşın 1800 direncinin kalıcı bir biçimde aşılması halinde 1815 seviyesine doğru yükseliş sürebilir. Aşağıda 200 günlük ortalamaya denk gelen 1793 seviyesi destek olarak izlenecek.

Destekler: 1793 / 1780 / 1770
Dirençler: 1800 / 1815 / 1830

Petrol yükselişlerini onuncu haftaya taşıyor

Petrol enerji piyasasındaki arz talep dengesizliklerinin etkisi ile art arda dokuzuncu haftayı da yükseliş ile tamamladı. Son bir yılda fiyatların yaklaşık iki kat artış gösterdiği emtiada pandemi sonrası talep yönlü riskler devam ediyor. Suudi Arabistan Enerji Bakanı Abdülaziz bin Selman'ın verdiği röportajda üreticilerin fiyatlardaki yükselişi kanıksamaması gerektiğini çünkü talebin hala salgının yarattığı risklerden etkilenebileceğini söylemesinin ardından petrol cuma günü %1'in üzerinde değer kazancı ile haftayı sonlandırdı. Haftanın ilk işlem günü sabahında Brent petrol 85.34 dolar seviyesinden işlem görürken WTI Ham petrol 84.57 dolar seviyesinde fiyatlanıyor.

WTI Teknik Analiz : Geçen hafta 81.20 destek seviyesine geri çekilmeler yaşayan WTI Ham petrol destek seviyesinden gelen alımlarla gücünü korumaya devam etti. Ağustos ayından bu yana üst üste dokuzuncu haftayı da yükseliş ile tamamlayan emtia haftanın ilk işlem gününde pozitif bir seyir hakim. Yükselişlerin devamı halinde yükselen kanal üst bandı olan 85.15 seviyesi direnç olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde ise 83.80 dolar seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler : 85.15 / 85.40 / 87.10
Destekler : 81.20 / 80.20 / 79.40

Brent Teknik Analiz : Geçen hafta 83.90 seviyesindeki desteğinin altına sarkmalar yaşayan Brent petrol bu bölgeden gelen alımlarla yönünü tekrar yukarı çevirdi. Teknik olarak güçlü seyrin devam ettiği emtiada Ağustos ayından bu yana üst üste dokuzuncu haftada da yükseliş kaydedildi. Haftanın ilk işlem günü sabahında alıcılı seyrin hakim olduğu emtiada yükselişlerin devamı halinde 85.40 dolar seviyesi direnç olarak takip edilebilir. 85.40 doların üzerinde kalıcılık sağlanması halinde bir sonraki direnç noktası 86.80 dolar olabilir. Olası geri çekilmelerde ise 83.90 dolar seviyesi destek olarak izlenebilir.

Dirençler : 85.40 / 86.80 / 88.50
Destekler : 83.90 / 82.60 / 82.15
EURUSD haftaya hafif alıcılı başladı

Forex piyasalarında EURUSD paritesi haftanın ilk işlem gününe hafif alıcılı başladı. Sabah saatlerinde 1,1662 seviyesinde işlem gören paritede bugün Almanya IFO verileri yakından takip edilecek. Açıklanacak olan verilerin beklentilerden sapması durumunda paritede hareketlilik meydana gelebilir. EURUSD geçen hafta 1,1593 seviyesinden 1,1647 seviyesine kadar yükseliş kaydetmişti. Bu kapsamda parite yeniden 1,1622 - 1,1705 bandında seyrediyor. Geçen hafta dolar endeksindeki hafif düşüşlere rağmen parite yükselmeyi başarmıştı. Dolar endeksi şu sıralar hafif satıcılı ve 93,5 seviyesinde fiyatlanıyor. ABD 10 yıllık hazine tahvil faizi ise yüzde 1,70 ile mayıs ayından bu yana en yüksek seviyeye yükseldi. Tahvil faizlerindeki yükselişin devam etmesi durumunda paritede hareketlilik gözlemlenebilir.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi yeni haftaya hafif alıcılı başladı. Parite 22 günlük hareketli ortalamasının bulunduğu 1,1612 seviyesinin üzerinde seyrediyor. Yukarı yönlü hareketlerin devam etmesi durumunda 50 günlük hareketli ortalamanın bulunduğu 1,1705 seviyesi direnç oluşturabilir. 1,1760 seviyesi ise ikinci bir direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Buna karşın aşağıda 22 günlük hareketli ortalama destek olarak izlenebilir.

Dirençler: 1,1705 / 1,1760 / 1,1825

Destekler: 1,1612 / 1,1528 / 1,1457
DolarTL yeni haftada yukarı yönlü seyrini sürdürüyor
Dolar kuru bu gece tarihi rekor seviyesini yukarı yönde kırarak anlık olarak 9.85 seviyesini test etti. Merkez Bankasının 200 baz puanlık faiz indirimi sonrası yukarı yönlü seyirlerin hızlandığı DolarTL, gelişmekte olan ülke para birimlerine göre negatif ayrışmaya devam ediyor. Bu hafta gözler Perşembe günü TCMB'nin enflasyon raporu ile PPK toplantı özetinde olacak. TCMB Başkanı Kavcıoğlu, enflasyon raporuna ilişkin saat 10:30’da toplantı düzenleyecek. Piyasa Kavcıoğlu’nun vereceği mesajları yakından takip edecektir. Bugünün gündeminde yurt içinde kapasite kullanım oranı ve reel sektör güven endeksi var. Yurt dışında ise ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi takip edilecek.

Teknik Analiz: Dolar kurunda eğilim ve momentum yukarı yönde olmaya devam ediyor. Şimdilik dolar kurunda satış yönlü durmak riskli görünüyor. 9.60 seviyesi üzerindeki seyirler 9.85 seviyesindeki rekor seviyeyi yukarı yönde aşma isteği oluşabilir. Dolar kurunda ana yönü yukarı olarak izlemeye devam ediyoruz.

Destekler: 9.66 / 9.60 / 9.50
Dirençler: 9.75 / 9.85 / 10.00

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 11.30 / 11.25 / 11.15
Dirençler: 11.39 / 11.46 / 11.50

Viop Kontratları

Endeks Kontratı

Viop 30 kontratında spot piyasada 1556 seviyesinin üzerinde kalınması halinde stop loss kullanımı kaydı ile uzun pozisyonlar korunabilir. Alımların devam etmesi halinde spot 1600 seviyesi direnç bölgesi olarak takip edilebilir ve uzun pozisyonlarda bu seviyelerde kar realizasyonu yapılabilir. 1556 destek seviyesine geri çekilme yaşanması durumunda stop loss kullanımı kaydı ile kademeli olarak long pozisyonlar artırılabilir.

Spot XU030 teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Dirençler : 1600 / 1620 / 1650
Destekler : 1556 / 1535 / 1510

Dolar Kontratı
Dolar kurunda eğilim ve momentum yukarı yönde olmaya devam ediyor. Şimdilik dolar kurunda satış yönlü durmak riskli görünüyor. 9.90 seviyesi üzerindeki seyirler 9.85 seviyesindeki rekor seviyeyi yukarı yönde aşma isteği oluşabilir.

Spot Dolar teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 9.66 / 9.60 / 9.50
Dirençler: 9.75 / 9.85 / 10.00

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında spot 1800 üzerinde kalıcı olunması halinde 1815 seviyesine doğru alım yönlü değerlendirmeler yapılablir. 1800 seviyesi yakınlarında satış baskısıyla karşılaşılması halinde ise 1793 ve 1780 seviyesine doğru satış yönlü değerlendirmeler yapılabilir.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1793 / 1780 / 1770
Dirençler: 1800 / 1815 / 1830

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Kapasite Kullanım Oranı (Ekim) 78,10%
10:00 TRY Orta Türkiye Reel Sektör Güven Endeksi (Ekim) 113,4
11:00 EUR Yüksek Almanya IFO Beklenti Endeksi (Ekim) 96,1 97,3
11:00 EUR Yüksek Almanya IFO Anlık Değerlendirme (Ekim) 99,3 100,4
11:00 EUR Yüksek Almanya IFO İş Ortamı Endeksi (Ekim) 97,8 98,8
15:30 USD Orta ABD Chicago Fed Ulusal Aktivite Endeksi (Eylül) 0,29


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.