Forex ve VIOP Bülteni (İntegral Yatırım Menkul Değerler )

Günün Ajandası

BoJ Basın Toplantısı: Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) ekonomik görünüm ile ilgili olarak vereceği mesajlar takip edilecek. Mevcut para politikasında değişiklik yapılması durumunda Japon Yen'inde hareketlilik yaşanabilir. Uzun süredir genişlemeci para politikası uygulayan Japonya Merkez Bankası'nın, özellikle enflasyonu yükseltmek adına para politikasında genişleyici adımlar attığının duyurul, Yen değerinde düşüş yaratabilir. (09:30)

Euro Bölgesi TÜFE (Mayıs): TÜFE, enflasyon değişimini ölçmek için kullanılan önemli bir veridir. İlk okuma ve nihai veri olmak üzere ayda iki kere açıklanmaktadır. Mayıs ayı nihai verisinin aylık %0.0, yıllık %6.10 artış olması bekleniyor. Veri, Euro'da hareketliliğe sebep olabilir. (12:00)

ABD Michigan Tüketici Güven Endeksi (Haziran): Tüketicilerin ekonomik hareketlerindeki güveni ölçen veri en son Mayıs ayında 59.2 seviyesinde açıklanmıştı. Haziran ayına yönelik piyasa beklentisi verinin 60 seviyesinde geleceği yönünde şekillenmiş durumda. (17:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası'nın net rezervi 9 Haziran haftasında eksi 3,17 milyar dolara yükseldi. Net rezervler önceki hafta eksi 5,7 milyar dolar olarak tarihi düşük seviyeye gerilemişti.

Kur korumalı mevduat (KKM) büyüklüğü de 9 Haziran haftasında 2 trilyon 576 milyar liraya ulaştı.

Merkezi yönetim bütçesi Mayıs ayında kurumlar vergisi ve ÖTV gelirlerinin etkisiyle 118,9 milyar TL fazla verdi, ancak bütçe fazlası 144 milyar TL fazla verilen Mayıs 2022'nin gerisinde kaldı.

ABD
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, ABD'de tüketici harcamalarında Kovid 19 salgını nedeniyle oluşan fazla tasarrufların sağladığı artışın muhtemelen azalacağını bildirdi.

Fed'in son toplantısından çıkan mesajlar enflasyonla mücadele odağına vurgu yaparken, Fed'in enflasyonda süper çekirdek enflasyona odaklandığına da işaret etti.

Eski Fed Başkan Yardımcısı Richard Clarida, Fed'in dünkü 'garip' duraksama' kararı sonrası verilere bağlı olarak karar alacağını ve önümüzdeki ayki toplantıda son bir faiz artışı yapabileceğini belirtti.

ABD'de perakende satışlar, Mayıs'ta aylık bazda düşüş beklenirken arttı. Yine bugün açıklanan sanayi üretimi verisi ise artış beklenirken yüzde 0,2 düştü.

ABD'de işsizlik maaşı başvuruları 10 Haziran ile biten haftada değişmeyerek 262 bin olarak açıklandı. Böylelikle, başvurular geçen hafta olduğu gibi Ekim 2021'den bu yana en yüksek seviyede seyretti.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası (AMB) beklentiler doğrultusunda faizleri 25 baz puan artırdı ve faiz artırımlarının bitmediği mesajı verdi.

Avrupa Birliği (AB), Nisan ayında toplam 14,1 milyar euro dış ticaret açığı verdi.

Avrupa Merkez Bankası 2023 için enflasyon tahminini yükseltirken büyüme tahminini düşürdü. AMB Başkanı Lagarde enflasyondaki belirsizliklere dikkat çekerek "Temmuz ayında faiz artırımı çok olası" mesajı verdi.

JPMorgan, Avrupa Merkez Bankası'nın Eylül ayında 25 baz puanlık bir faiz artırımı daha yapmasını beklediğini bildirdi.

Asya
Japonya Merkez Bankası (BOJ) Cuma günü aşırı düşük faiz oranlarını ve enflasyonun bu yıl içinde yavaşlayacağı tahminini koruyarak kırılgan bir ekonomik toparlanmayı desteklemeye odaklandığını vurguladı.

Forex Yorumları

Ons altın 1930 seviyesinden destek aldı
Ons altının seyri açısından oldukça yoğun veri akışını geride bıraktık. Fed toplantısı sonrası uzun bir ara yatay dar bant alanında hareket etmesine karşın olağan seyrinden çok fazla sapmadı. Dün ABD'de işsizlik maaşı başvuruları 10 Haziran ile biten haftada değişmeyerek 262 bin olarak açıklandı. Böylelikle, başvurular geçen hafta olduğu gibi Ekim 2021'den bu yana en yüksek seviyede seyretti. Açıklanan verinin soğumaya işaret etmesi ons altının 1930 seviyesinden destek bulmasına yardımcı oldu. Bu sabah dolar endeksi ve ABD 10 yıllık tahvil faizinin hafif yukarıda bulunması ons altını baskılıyor. Bugün veri gündemi sakin. Euro Bölgesi TÜFE ve ABD'den Michigan Tüketici Güveni verisini takip ediyor olacağız.

Teknik Analiz: Ons altın 1930 destek seviyesinden alımlar hızlanmış görünüyor. Ancak İlk etapta 1960 seviyesi üzerinde pozitif momentumun hız kazanması halinde Yukarı yönlü harekette 1985 seviyesinin üzerinde kapanışlara ihtiyaç var. Buna karşın 1950 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlayamaması 1930 seviyesine doğru satış baskısı yaratabilir.

Destekler: 1930 / 1921 / 1990
Dirençler: 1960 / 1985 / 2000

Petrol direncine yakın

Petrol Fed toplantısının da içinde bulunduğu haftanın sonunda güne yatay başladı. Faizi 15 ay sonra sabit bırakan Fed piyasa beklentisine paralel hareket etti. Fed piyasayı faiz kararı nezdinde şaşırtmasa da karar metniyle piyasayı şaşırttı. Karar metninde yıl sonuna kadar 2 ayrı toplantıda 25'er baz puanlık faiz artırımlarının gelebileceğinin işaret edilmesi piyasada ilk başta tedirginliğe neden oldu. Karar sonrasında düşen petrol fiyatları tepki alımlarıyla birlikte Perşembe günü yükselişe geçti. Dün ayrıca konuya yakın kaynakların açıkladığına göre Çin'in petrol rafinerisi üretimi Mayıs ayında bir önceki yılın aynı ayına göre %15,40 artış gösterdi. Bu durum Çin'İn petrole olan talebinin devam ettiği şeklinde yorumlanabilir.

WTI Teknik Analiz: 22 günlük hareketli ortalaması 71,10'a yakın fiyatlanan ham petrolde 22 günlük ortalamasının üzerinde kapanışların yaşanması halinde 50 günlük hareketli ortalaması olan 73,63 seviyesine doğru hareketler izlenebilir. Geri çekilme hareketlerinin yaşanması durumunda ise 68,10 seviyesi destek görevi görebilir.

Destekler: 68,10 / 65,50 / 63,60
Dirençler: 71,24 / 73,63 / 81,21

BRENT Teknik Analiz: Brent Petrol 22 günlük hareketli ortalaması olan 75,52'nin üzerinde fiyatlanıyor. Yukarı yönlü hareketlerde ilk direnç seviyesi olarak 77,38 seviyesi öne çıkıyor. Geri çekilme hareketlerinde ise 73,16 seviyesi destek görevi üstlenebilir.

Destekler: 75,52 / 73,16 / 72,40
Dirençler: 77,38 / 77,73 / 78,75

EURUSD'da ECB Dopingi

EURUSD paritesi merkez bankaları haftasının son işlem gününe 1.0945 seviyesinden başlangıç yaptı. Fed sonrası bir miktar ivme kaybeden paritede ECB toplantısı ve Lagarde'ın konuşması itici güç rolü oynadı. ECB beklendiği üzere uygulamada olan 3 ayrı faizi de 25'er baz puan arttırdı. Böylece, ECB, gecelik mevduat faizini yüzde 3.50'ye, refinansman faizini yüzde 4'e, marjinal fonlama faizini yüzde 4.25'e yükseltti. ECB başkanı Lagarde, düzenlenen basın toplantısında Banka'nın ana faiz oranlarının, enflasyonun yüzde 2'lik orta vadeli hedefine zamanında geri dönmesini sağlamak için yeterince kısıtlayıcı seviyelere getirileceğini ve gerektiği sürece bu seviyelerde tutulacağını vurguladı. Ana çizgilerinde önemli bir değişiklik olmadığı sürece Temmuz ayında faiz oranlarını artırmaya devam etmelerinin "çok muhtemel" olduğunu belirten Lagarde, " Sizin de anlayabileceğiniz gibi, ara vermeyi düşünmüyoruz." dedi. Gün içerisinde, Euro bölgesinde TÜFE verisi açıklanacak. Verinin aylık %0.0, yıllık %6 seviyesinde olması bekleniyor. ABD'de ise Michigan Tüketici Güveni açıklanacak. Verinin 60 seviyesinde olması bekleniyor.

Teknik Analiz: EURUSD paritesi analiz yazılırken 1.094 seviyesinde seyrediyor. Paritede yukarı yönlü ivmenin devamı halinde kademeli olarak 1.10-1.106 seviyeleri izlenebilir. Geri çekilmelerin yaşanması halinde 50 günlük hareketli ortalama seviyesi olan 1.087 seviyesi takip edilebilir.

Destekler: 1.075 / 1.082/ 1.087
Dirençler: 1.117 /1.106/ 1.10

DolarTL sakin seyrini sürdürüyor
Küresel tarafta ise FED tarafından sabit bırakılan faiz ile yetkililer 2023 için faiz beklentilerini ise yukarı yönlü revize etti. Sene sonu için Fed yetkililerinin faiz beklentisi yüzde 5,6 olarak belirlendi. Bir önceki tahminde bu yüzde 5,1 olarak kaydedilmişti. Ekonomik projeksiyonlarda ise büyüme ve enflasyon tarafında yukarı yönlü revizyonlar dikkat çekti. DolarTl kurunda yükseliş hareketi devam ediyor. İç tarafta ise bugün Bakan Şimşe'in banka genel müdürleri ile yapacağı toplantı takip ediliyor olacak.

Teknik Analiz: USDTRY paritesi ana resimde yükselen hareketini sürdürüyor. Geniş bant aralığı olarak izlediğimiz bant aralığının üstünde ılımlı pozitif hareketini sürdürmektedir. Genel hareket eğiliminin pozitif yönde olduğunu izliyoruz. Teknik seviye olarak 23.70 seviyesini takip ediyoruz. Bu seviye üzerinde 24,00 seviyesi takip edilebilir. Aşağı yönlü harekette ise 23,00 seviyesi destek olarak izlenebilir.

Destekler: 23.00 \ 22.75 \ 22.50
Dirençler: 23.70 \ 23.80 \ 24.00

EURTRY Teknik Seviyeler

Destekler: 25.50 \ 25.20 \ 25.00
Dirençler: 26.00 \ 25.30 \ 26.50

Viop Kontratları

Endeks Kontratı
30 endeks VIOP kontratı, bir önceki günkü kayıplarını geri alarak, günü spot BIST30 endeksine paralel yükselişle tamamladı. Bugün kontratta bir önceki zirve seviyesi olan 6180 seviyesi takip ediliyor olacak. Endeks 6180 seviyesinin üzerinde tutunabilirse kontratta yükselişinin devamı beklenebilir. Buna karşın risk iştahının azalmasıyla birlikte kontratta oluşabilecek geri çekilmelerde ise spot BIST30 endeksindeki 6100 seviyesi ilk güçlü destek bölgemiz olarak karşımıza çıkıyor.
Spot Endeks teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Dirençler: 6180 / 6250 / 6400
Destekler: 6100 / 6000 / 5925

Dolar Kontratı
DolarTL uzun süredir takip ettiğimiz bant aralığının üstünde pozitif hareketine devam ediyor. Gün içi işlemler oldukça düşük bir hacimde gerçekleşiyor. Kontratta spottaki 23.00 seviyesi stop loss alınarak uzun pozisyonlar takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketin devamında ise 23.85 seviyesi direnç olarak izlenebilir.

Spot DolarTL teknik seviyeler (Dayanak varlık)

Destekler: 23.00 \ 22.50 \ 22.00
Dirençler: 23.75 \ 23.85 \ 24.00

Ons Altın Kontratı
Ons altın VIOP kontratında henüz yatay eğilim sonlanmış değil. Spottaki 1930 desteğinden şimdilik yukarı yönlü tepkiler gelmiş durumda. Buna karşın spottaki 1960 direncinden yukarı yönlü bir kırılma olup olmayacağını takip etmek gerekli. Spottaki 1960 seviyesi üzeri kapanışlarda spottaki 1985 direnci önemli olacaktır.

Spot Ons altın teknik seviyeler (Dayanak varlık)
Destekler: 1930 / 1921 / 1990
Dirençler: 1960 / 1985 / 2000

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Veri Beklenti Önceki
09:30 JPY Yüksek Japonya Merkez Bankası (BoJ) Başkanı Ueda Konuşması
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Aylık (Mayıs) 0,00% 0,60%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi TÜFE Yıllık (Mayıs) 6,10% 7,00%
12:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Çekirdek TÜFE Yıllık (Mayıs) 5,30% 5,60%
14:45 USD Yüksek FED Üyesi Waller'ın Konuşması
17:00 USD Orta ABD Michigan Tüketici Güveni (Haziran) 60,00 59,20


 İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
 www.integralmenkul.com.tr

                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.