Günlük Forex Bülteni (Işık FX)

ADP Tarım Dışı İstihdam Raporu Açıklanacak!
Bugün ABD'den ADP Araştırma Enstitüsü tarafından Kasım ayı özel sektör tarım dışı istihdam raporu yayınlanacak. Devlet(İş istatistikleri Bürosu) tarafından açıklanan resmi verilerden iki gün önce açıklanan raporda 185 Bin kişilik beklenti var. Data, geçtiğimiz ay(Ekim) 235 Bin kişinin istihdam edildiğine işaret etmiş, ancak resmi veri 261 Bin olarak gelmişti. Eylül ayında ise Irma ve Harvey kasırgalarının etkisiyle her iki veri de uzun süre sonra en düşük gerçekleşmeler görülmüştü. Önümüzdeki hafta yapılacak FED/FOMC(Federal Açık Piyasa Komitesi) toplantıları öncesi gelecek bu veriler komite üyelerinin kararları açısından önem arz etmekte. Zaten genel anlamda Merkez Bankalarının enflasyon ve büyüme ile birlikte istihdam-işsizlik verilerini çok önemsediği bilinmekte. Yine bugün ADP verisiyle birlikte açıklanacak diğer önemli veriler Birim Emek Maliyetleri ve Tarım Dışı Üretkenlik olacak. Almanya tarafında Ekim ayı Almanya Fabrika Siparişleri'nin açıklanacağı günde, petrol yatırımcıları açısından stok ve üretim dataları, Kanada Doları(CAD) yatırımcıları açısından ise BOC(Kanada Merkez Bankası) faiz kararı takip edilebilir. Fiyatlamalara etki edebilecek haber akışları için ise ABD'de bugün Başkan Donald Trump'ın büyük oğlu Donald Trump Jr.'un Temsilciler Meclisi İstihbarat Komitesi'nde vereceği ifade, Almanya Koalisyon Görüşmeleri ve Brexit meselesine dair açıklamalar takip edilebilir.
EURUSD
Dün akşam saatlerinde gelen ABD Hizmet Sektörü Satın Alma Müdürleri endekslerinden; Markit verisi 54.5, ISM verisi ise 57.4 ile beklentilerin atlında kaldı. Euro Bölgesi hizmet PMI'larına baktığımızda ise; Almanya datası 54.3 ile beklenti altında kalırken, Bölge genelini kapsayan veri ise 56.2 ile beklentiye paralel geldi. Almanya koalisyon görüşmeleriyle ilgili olumlu bir açıklama gelmemiş olması parite üzerinde dün baskıya neden oldu. Ancak yine de bazı olumlu spekülasyonlar umutları taze tutuyor. Perşembe günü CDU/CSU ile görüşmeleree başlanması için oylama yapması beklenen Sosyal Demokrat Partinin (SPD) kongresi kritik olacak. Zira kongreden Hristiyan Birlik Bloku ile koalisyon kurulması yönünde bir karar çıkarsa yaklaşık 2.5 aylık sorun son bulacak. Aksi takdirde ise yeni bir belirsizlik ortamı oluşabilir ve Euro tarafı bundan kaynaklı olarak baskı altına girebilir. Bugün veri akışına bakacak olursak; Almanya'da 0.3 oranında daralma beklenen Ekim ayı Fabrika Siparişleri ve 10 Yıllık Tahvil İhalesi açıklanacakken, ABD tarafında ise ADP Enstitüsü tarafından açıklanacak olan Özel Sektör Tarım Dışı İstihdam Raporu'nun yanı sıra, İş İstatistikleri Bürosu tarafından açıklanacak olan Birim Emek Maliyetleri ve Tarım Dışı Üretkenlik verileri takip edilecek. Teknik olarak paritede son 1 aydır devam etmekte olan yükselen kanalın altında kapanış gözlemledik. Bugüne pozitif başlayan paritede, yine Dolar lehine hareketler görmemiz halinde sırasıyla 1.1790, 1.1775 ve 1.1730 desteklerini izleyebiliriz. Yukarı yönlü ataklarda 1.11835 üzeri kalıcılıkta ise ilk olarak 1.1870, 1.1910 ve 1.1940 dirençleri takip edilebilir.
USDTRY
Hafta başında açıklanan Kasım ayı enflasyon verilerinden TÜFE'nin 2004 Aralık'tan bu yana, ÜFE'nin ise 2008 Temmuz'dan bu yana en yüksek düzeye ulaşmış olması, önümüzdeki hafta yapılacak olan TCMB/Para Politikası Kurulu(PPK) toplantısı için faiz artırım ihtimalini güçlendiriyor. Dün bu konuda uluslararası yatırım kuruluşlarından açıklamalar takip edildi. Goldman Sachs, "Enflasyondaki yükseliş sonrası TCMB'nin faiz artırımına gitmesi temel senaryo haline geldi" derken, Geç Likidite Penceresi(GLP) faiz oranının 100 baz puan artırılacağı yönünde tahminde bulundu. Kurumdan ayrıca "Çekirdek enflasyonun önümüzdeki birkaç ay cari seviyelere yakın kalmasını ve 2018 4.çeyrekte çift haneli olmaya devam etmesini bekliyoruz" denildi. Diğer uluslararası yatırım kuruluşlarından Nomura'dan da 100 baz puanlık bir artırım beklenilirken, "TL'nin rotası TCMB'nin elini zorlamadıkça daha yüksek bir artırım beeklemiyoruz" denildi. Morgan Stanley ise bu konuda 3 seçenek sunarken, bunlardan ikisinin GLP faiz artırımı olduğu ve bununda 75 ile 300 bantlık bir aralık olduğu görüldü. Son olarak ise Deutsche Bank'tan 125 baz puanlık bir öngörü takip ettik. Bugün ABD'den Kasım ayı özel sektör istihdam raporu açıklanacak. ADP Araştırma Enstitüsü tarafından yayınlanacak veride 185 Bin kişilik beklenti hakim. Yine ABD'den Birim Emek Maliyetleri ve Tarım Dışı Üretkenlik verilerinin takip edileceği günde, Türkiye'den ise çok önem arz edecek bir ekonomik veri açıklanmayacak. Ancak her iki ekonomiye yönelik gelebilecek haber akışları da kur üzerinde etkili olabilir. Teknik olarak bakacak olursak; dün de bahsettiğimiz gibi kritik 3.90 seviyesinin kırılması ile TL lehine hareketler görülmekte. 3.8490 seviyesinin de altına inilin kur için bu bölge altında kalıcılıklarda 3.8210 seviyesi dikkatle takip edilecek. Zira 3.8210 seviyesinin de aşağı yönlü geçilmesi geçici de olsa 3.8000 psikolojik sınırının altında fiyatlamalar görmemize neden olabilir. Öte yandan olası alım ağırlıklı işlemlerle 3.8490 üzerinde kalıcılık sağlanması halinde ise 3.8550, 3.8685 ve 3.8780 dirençleri izlenebilir.
GBPUSD
Dün ABD tarafından açıklanan Ekim ayı Dış Ticaret Dengesinde 48 Milyar 700 Milyon Dolar'lık açık verildiği görüldü. Son 31 ayın en kötü verisi takip edilirken, yine ABD'den gelen her iki Hizmet PMI'nın (Markit ve ISM) da beklentileri karşılamadığını gözlemledik. Öte yandan İngiltere tarafında ise Başbakanlık Sözcüsü yaptığı açıklamalarda: Başbakan May'in, Bakanlara, Avrupa Birliği ile bu hafta yeniden bir araya gelinmesi konusunda brifing verdiğini ve müzakerelerde yeni aşamaya geçilmesini istediğini belirtti. Söylemlerinin devamında: "Başbakan May, Bakanlar ile görüşmesinde Birleşik Krallık ve AB'nin Brexit müzakerelerine anlaşmaya çok yakın olduklarını söyledi" diyerek olumlu mesajlar verdi. İngiltere Brexit Bakanı Davis ise AB ile Brexit görüşmelerinde ilerleme sağladıklarını söyledi. Davis, Birleeşik Krallık'ın bütünlüğünü ve Kuzey İrlanda konusunda da ortak seyahat alanını korumak istediklerini belirtti. Açıklamalarının detayında "Birleşik Krallık ile İrlanda arasında seyahat serbestliği ve vatandaşlık seçme anayasal özgürlüğü devam edecek" dedi. 14 Aralık'taki AB Liderler Zirvesi yaklaştıkça açıklamaların arttığı görülüyor. ABD tarafında da Başkan Trump'ın eski ve yeni ekibinden bazı isimlerle ilgili Rusya soruşturmaları devam etmekte. Bu konuda gelebilecek haberler parite hareketliliği açısından bugün yine önem arz edecek. Yine bugün açıklanacak olan önemli ABD verileri de dikkatle takip edilmeli. Teknik olarak paritede son 3 haftadır devam eden bir yükselen kanal görmekteyiz. Ancak son birkaç günde ise geri çekilmelerin ağır bastığı gözlemlendi. Bu bağlamda aşağı yönlü hareketlerin devamında 1.3410 ve 1.3375 destekleri izlenebilir. Özellikle 1.3375 seviyesi yükselen kanalın alt bantına denk gelmesi nedeniyle önem arz etmekte. Yeniden yukarı yönlü hareketlerde ise sırasıylaa 1.3440, 1.3465 ve 1.3535 dirençleri takip edilebilir.
BRENT
Bugün seans başlangıcı öncesinde açıklanan API(Amerikan Petrol Enstitüsü) stokları; haftalık bazda 5 Milyon 481 Bin varil azalmaya işaret ederken, yine bugün akşamüzeri açıklanacak olan EIA(Enerji bilgi İdaresi) stoklarında da 3 Milyon 507 Bin varillik azalma beklentisi hakim. Dün uluslararası yatırım kuruluşlarından Goldman Sachs, 2017 yılı için Brent petrol fiyatı tahminini 60.5 Dolar açıklarken, 2018 için ise 62 Dolar olarak öngördü. OPEC'ten gelen açıklamada ise Kasım ayında üretimin 300 Bin varil azalarak 32 Milyon 480 Bin varil ile son 6 ayın en düşük seviyesine indiği belirtildi. Bunda da hiç kuşkusuz, yüzde 92'den yüzde 112'ye çıkan arz kısıntısına uyum oranının etkisi oldu. Yine örgüt içerisinde en büyük ihracatçı konumunda olan Suudi Arabistan'ın hedefinin altında arz yaptığı belirtilirken, en büyük düşüş ise 100 Bin varil/gün ile Angola'dan geldi. Dün ayrıca körfez ülkelerinin dışişleri bakanları Katar sorununu elee almak için Kuveyt'te bir araya geldi. Bugün de devam edecek olan görüşmelerden nasıl bir sonuç çıkacağı merak edilmekte. Zira bölgede İran ve Suudi Arabistan eksenindeki kutuplaşma zaman zaman petrol üretimine de etki ediyor. Yine İsrail konusunda baş gösteren spekülasyonlar da bölge geleceği açısından ikincil öneme sahip haber akışı olarak takip edilmekte. Teknik olarak aşağı tarafta 62.10 seviyesi önem arz etmekte. Bu bölgenin altında kalıcılıkta ise bir diğer kritik nokta olan 61.25 seviyesi, yükselen kanal devamlılığı açısından takip edilebilir. Şuan için 62.65 direncine yakın fiyatlanan emtiada, bu seviye üzerinde kalıcılıkta ise sırasıyla 63.00, 63.25 ve 63.50 dirençlerini izleyebiliriz.
ONS ALTIN
Vergi reformu belirsizliğinin ortadan kalkması sonrası, 12-13 Aralık tarihlerinde yapılacak olan FED/FOMC(Federal Açık Piyasa Komitesi) toplantılarına yönelik beklentiler emtia üzerinde baskıya neden oluyor. Emtia'nın düşüşlerini kısmen sınırlayan 2016 ABD seçimlerine Rusya müdahalesiine ilişkin soruşturmada ise, ABD Başkanı Donald Trump'ın oğlu ve eski ortağı Felix Satter bugün ve yarın ifade verecekler. Öte yandan dün akşam saatlerinde, Beyaz Saray FED Başkan adayı Jerome Powell, ABD Senatosu Bankacılık komitesinde 1'e karşı 22 oy ile kabul edildi. Fed başkanlığı için son aşama olarak Senato Genel Kurulu'nda yapılacak oylamadan 51 oy alması halinde ise, Janet Yellen'in görev süresinin dolmasıyla birlikte yerine geçecek. Diğer bir taraftan İsrail Başkenti'nin Kudüs'e taşınacağına dair gelen açıklamalar jeopolitik risk unsurlarını artırabilecek gibi duruyor. ABD seçim döneminde Başkan Trump'ın sözlerinden olan taşınma süreci hakkında bugün yapacağı açıklamalar merakla bekleniyor. Bu konuyla alakalı gelecek açıklamaları da takip etmekte fayda görüyoruz. Zira ABD 10 yıllık tahvillerine baktığımızda 2.35 seviyesine yakın seyir gözükmekte. Bugün ekonomik takvim anlamında ise ADP Özel Sektör İstihdam Değişikliği, Birim emek Maliyetleri ve Tarım Dışı Üretkenlik gibi önemlli verilerin açıklanacağını görmekteyiz. Teknik olarak Değerli Metal'de 1263 seviyesi oldukça önem arz etmekte. Bu seviye altında kapanışlar emtiada aşağı yönlü hareketleri destekleyebilir. Bu durumda sırasıyla 1260, 1257 ve 1255 desteklerini izleyebiliriz. 1263 üzeri kalıcılıkta görülebilecek yukarı yönlü tepki hareketlerinde ise takip edilebilecek ilk dirençler 1267, 1270 ve 1273 seviyelerinde bulunmakta.

 
 Işık FX Araştırma Departmanı
 Işık Menkul Değerler A.Ş.
 www.isikfx.com
 
                                  ***
                               Yasal Uyarı
 
 Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.